Ожидания в индустрии Децентрализованные финансы в 2024 году: ключевые тренды и направления развития
В последние годы децентрализованные финансы ( DeFi ) пережили стремительное развитие. С первоначальных экспериментальных проектов DeFi стал незаменимой инфраструктурой в области криптовалют. Хотя некоторые известные проекты выделяются, конкуренция в этом секторе также становится все более напряженной. Различные протоколы стремятся захватить долю рынка, снижая сборы, повышая эффективность капитала и разрабатывая новые продукты. Итак, какие новые тенденции могут возникнуть в области DeFi в 2024 году? Вот некоторые прогнозы и анализ развития DeFi на следующий год.
Основные платформы DeFi протоколов
С развитием и成熟ностью отрасли многие основные Децентрализованные финансы протоколы больше не удовлетворяются одной функцией, а переходят к предоставлению комплексных услуг на интегрированных платформах. Например, некоторые кредитные протоколы запустили свои стабильные монеты, DEX разработали кошельковые приложения, а проекты на новых публичных блокчейнах разрабатывают сразу несколько функций Децентрализованные финансы, включая стабильные монеты, DEX и Launchpad. Эта тенденция к платформизации, вероятно, продолжит усиливаться в будущем, отражая растущую成熟ность и уровень конкуренции в индустрии Децентрализованные финансы.
Преимущества ведущих проектов продолжаются
Некоторые известные DEX и кредитные протоколы, такие как ведущие проекты Децентрализованных финансов, в большинстве своем появились еще до предыдущего бычьего рынка. Они укрепили свои позиции в условиях постоянной эволюции рынка, демонстрируя мощные сетевые эффекты и брендовое влияние. Эти проекты также продолжают обновляться и развиваться, и их будет трудно заменить в краткосрочной перспективе. Например, один из ведущих DEX объявил о новой версии, позволяющей добавлять различные настраиваемые функции через "хук"; новая версия крупной кредитной платформы улучшила капитальную эффективность и расширилась на нескольких публичных блокчейнах. Данные показывают, что основные DEX по-прежнему занимают более половины рыночной доли на EVM-цепочках.
Ликвидность майнинга уходит в прошлое, эффективность преследования капитала
В экосистемах зрелых публичных блокчейнов, таких как Ethereum, ликвидность майнинг постепенно становится прошлым. Проекты больше полагаются на "реальную прибыль" для привлечения финансирования, а средства также стремятся направляться в более эффективные места. В последнее время DEX в экосистеме одного из публичных блокчейнов продемонстрировала высокую капитализацию, обеспечивая значительные доходы для поставщиков ликвидности только на основе торговых сборов. В сравнении, доходность основных торговых пар на Ethereum значительно ниже. В условиях значительной разницы в рентабельности, профессиональные поставщики ликвидности, вероятно, обратятся к новым, более эффективным проектам.
Ликвидные стекинговые токены ведут рост TVL новой блокчейна
Хотя проекты с ликвидным стекингом уже существуют на нескольких PoS блокчейнах, ликвидные стекинг токены (LST) начали получать широкое внимание только до обновления Ethereum Shanghai. В настоящее время один из проектов LST стал DeFi протоколом с наибольшим TVL. Эта тенденция также наблюдается и на других блокчейнах, проекты LST сыграли важную роль в увеличении общего TVL. Многие новые блокчейны, похоже, также осознали стимулирующее воздействие LST на развитие экосистемы и стали всячески поощрять использование LST.
Бессрочный контракт DEX или прорыв
Децентрализованные финансы вечных контрактов обмена ( Perp DEX ) всегда привлекали внимание, но существующие проекты все еще имеют некоторые проблемы. Например, некоторые проекты имеют дисбаланс между длинными и короткими позициями в одностороннем рынке, что неблагоприятно сказывается на поставщиках ликвидности; другие проекты внедряют механизм торгового проскальзывания, но это может создать неопределенность для пользователей. В последнее время некоторые новые проекты Perp DEX продемонстрировали привлекательные характеристики, такие как предоставление ликвидных пулов с высокой доходностью или более эффективные торговые решения. В этой области могут появиться более конкурентоспособные новые проекты.
Применение и споры вокруг активов реального мира
Применение реальных активов ( RWA ) в Децентрализованных финансах вызывает определенные споры. Это связано с частью вне цепи, которая может зависеть от единого субъекта или сталкиваться с регуляцией, что не совсем соответствует идее децентрализации Дефи. В настоящее время государственные облигации США, по-видимому, являются единственным направлением RWA, которое может быть широко использовано. С учетом того, что Федеральная резервная система может снизить процентные ставки, ожидается, что доходность краткосрочных государственных облигаций США упадет, что напрямую повлияет на доходность продуктов RWA. В то же время криптовалютный рынок может войти в бычий рынок, что приведет к увеличению спроса на стейблкоины, и привлекательность продуктов RWA может снизиться. Тем не менее, предприниматели активно исследуют эту область, и в будущем могут быть привлечены традиционные финансовые учреждения в качестве партнеров, что принесет новые возможности для развития RWA.
На этой странице может содержаться сторонний контент, который предоставляется исключительно в информационных целях (не в качестве заявлений/гарантий) и не должен рассматриваться как поддержка взглядов компании Gate или как финансовый или профессиональный совет. Подробности смотрите в разделе «Отказ от ответственности» .
11 Лайков
Награда
11
6
Поделиться
комментарий
0/400
PumpBeforeRug
· 18ч назад
defi снова хвастается
Посмотреть ОригиналОтветить0
PositionPhobia
· 19ч назад
Много говорить - не значит много делать, инфраструктура - вот истинная правда!
Посмотреть ОригиналОтветить0
BoredApeResistance
· 08-05 09:34
Выиграли по полной, покупайте падения, сезон пришёл?
Децентрализованные финансы 2024趋势展望：платформа化、эффективность为王、新公链崛起
Ожидания в индустрии Децентрализованные финансы в 2024 году: ключевые тренды и направления развития
В последние годы децентрализованные финансы ( DeFi ) пережили стремительное развитие. С первоначальных экспериментальных проектов DeFi стал незаменимой инфраструктурой в области криптовалют. Хотя некоторые известные проекты выделяются, конкуренция в этом секторе также становится все более напряженной. Различные протоколы стремятся захватить долю рынка, снижая сборы, повышая эффективность капитала и разрабатывая новые продукты. Итак, какие новые тенденции могут возникнуть в области DeFi в 2024 году? Вот некоторые прогнозы и анализ развития DeFi на следующий год.
Основные платформы DeFi протоколов
С развитием и成熟ностью отрасли многие основные Децентрализованные финансы протоколы больше не удовлетворяются одной функцией, а переходят к предоставлению комплексных услуг на интегрированных платформах. Например, некоторые кредитные протоколы запустили свои стабильные монеты, DEX разработали кошельковые приложения, а проекты на новых публичных блокчейнах разрабатывают сразу несколько функций Децентрализованные финансы, включая стабильные монеты, DEX и Launchpad. Эта тенденция к платформизации, вероятно, продолжит усиливаться в будущем, отражая растущую成熟ность и уровень конкуренции в индустрии Децентрализованные финансы.
Преимущества ведущих проектов продолжаются
Некоторые известные DEX и кредитные протоколы, такие как ведущие проекты Децентрализованных финансов, в большинстве своем появились еще до предыдущего бычьего рынка. Они укрепили свои позиции в условиях постоянной эволюции рынка, демонстрируя мощные сетевые эффекты и брендовое влияние. Эти проекты также продолжают обновляться и развиваться, и их будет трудно заменить в краткосрочной перспективе. Например, один из ведущих DEX объявил о новой версии, позволяющей добавлять различные настраиваемые функции через "хук"; новая версия крупной кредитной платформы улучшила капитальную эффективность и расширилась на нескольких публичных блокчейнах. Данные показывают, что основные DEX по-прежнему занимают более половины рыночной доли на EVM-цепочках.
Ликвидность майнинга уходит в прошлое, эффективность преследования капитала
В экосистемах зрелых публичных блокчейнов, таких как Ethereum, ликвидность майнинг постепенно становится прошлым. Проекты больше полагаются на "реальную прибыль" для привлечения финансирования, а средства также стремятся направляться в более эффективные места. В последнее время DEX в экосистеме одного из публичных блокчейнов продемонстрировала высокую капитализацию, обеспечивая значительные доходы для поставщиков ликвидности только на основе торговых сборов. В сравнении, доходность основных торговых пар на Ethereum значительно ниже. В условиях значительной разницы в рентабельности, профессиональные поставщики ликвидности, вероятно, обратятся к новым, более эффективным проектам.
Ликвидные стекинговые токены ведут рост TVL новой блокчейна
Хотя проекты с ликвидным стекингом уже существуют на нескольких PoS блокчейнах, ликвидные стекинг токены (LST) начали получать широкое внимание только до обновления Ethereum Shanghai. В настоящее время один из проектов LST стал DeFi протоколом с наибольшим TVL. Эта тенденция также наблюдается и на других блокчейнах, проекты LST сыграли важную роль в увеличении общего TVL. Многие новые блокчейны, похоже, также осознали стимулирующее воздействие LST на развитие экосистемы и стали всячески поощрять использование LST.
Бессрочный контракт DEX или прорыв
Децентрализованные финансы вечных контрактов обмена ( Perp DEX ) всегда привлекали внимание, но существующие проекты все еще имеют некоторые проблемы. Например, некоторые проекты имеют дисбаланс между длинными и короткими позициями в одностороннем рынке, что неблагоприятно сказывается на поставщиках ликвидности; другие проекты внедряют механизм торгового проскальзывания, но это может создать неопределенность для пользователей. В последнее время некоторые новые проекты Perp DEX продемонстрировали привлекательные характеристики, такие как предоставление ликвидных пулов с высокой доходностью или более эффективные торговые решения. В этой области могут появиться более конкурентоспособные новые проекты.
Применение и споры вокруг активов реального мира
Применение реальных активов ( RWA ) в Децентрализованных финансах вызывает определенные споры. Это связано с частью вне цепи, которая может зависеть от единого субъекта или сталкиваться с регуляцией, что не совсем соответствует идее децентрализации Дефи. В настоящее время государственные облигации США, по-видимому, являются единственным направлением RWA, которое может быть широко использовано. С учетом того, что Федеральная резервная система может снизить процентные ставки, ожидается, что доходность краткосрочных государственных облигаций США упадет, что напрямую повлияет на доходность продуктов RWA. В то же время криптовалютный рынок может войти в бычий рынок, что приведет к увеличению спроса на стейблкоины, и привлекательность продуктов RWA может снизиться. Тем не менее, предприниматели активно исследуют эту область, и в будущем могут быть привлечены традиционные финансовые учреждения в качестве партнеров, что принесет новые возможности для развития RWA.