В последнее время на рынке криптовалют появилось множество проектов, возглавляемых венчурным капиталом (VC), особенно в области Staking и CeDeFi. Успех и неудачи этих проектов можно проанализировать на нескольких типичных примерах:
Проект Ethena выделялся на ранних этапах благодаря высокой оценке и строгой системе белого списка, но затем стоимость токенов резко упала, и многие инвесторы оказались в ловушке. Проект IO привлек внимание после объявления о крупном финансировании, но незрелая технология привела к хакерской атаке, и после выхода на рынок он показал плохие результаты. Проект MSN привлек инвестиции широким宣传, но после上市 быстро потерял动力, и его стоимость почти достигла нуля.
Существуют также некоторые относительно успешные VC проекты, такие как EtherFi, Bouncebit и Eigenlayer, но эти проекты сильно схожи и с самого начала определили платформу выхода на рынок и планы выхода. У многих проектов техническая часть является аутсорсингом, и качество в целом довольно низкое.
Текущие проблемы на рынке вызваны избытком средств на первичном рынке при дефиците качественных проектов. Многие пытаются получить прибыль через венчурный капитал, что усугубляет рыночную неразбериху. Североамериканские фонды, как правило, поддерживают долгосрочные технологические инновационные проекты, в то время как азиатские фонды больше ориентируются на краткосрочные рыночные показатели.
Некоторые проекты, состоящие из ведущих научно-исследовательских команд, такие как Zama и Fhenix, занимающиеся исследованием полностью гомоморфного шифрования, получили значительное финансирование. Хотя эти проекты могут не привлекать внимание в краткосрочной перспективе, они имеют шанс сохранить свои позиции в отрасли в будущем в течение 3-5 лет.
Для инвесторов важно распознавать подлинность проектов. Людям с техническим бэкграундом легче заметить признаки проблемных проектов. Даже если у некоторых проектов есть потенциальные проблемы, они все равно могут заслуживать внимания, если основные показатели остаются приемлемыми.
В настоящее время на рынке "людских шахт" основным игроком является VC, а настоящую прибыль получают участники, которые вместе с проектом извлекают выгоду из VC. Для обычных инвесторов, через аэрдропы и стратегии диверсифицированного стекинга можно получить относительно стабильный доход.
При выборе проекта следует быть осторожным с проектами с высокой оценкой и низкой ликвидностью, так как такие проекты часто подвержены значительному инфляционному давлению. Можно проверить распределение токенов с помощью блокчейн-браузера; если большая часть токенов находится в реальном обращении, это обычно хороший признак.
В конце концов, Ethereum как технически аккуратный и безопасный проект подходит в качестве идеального проекта в области криптовалют. Однако следует отметить, что технические преимущества проекта не связаны напрямую с ценой токена.
На этой странице может содержаться сторонний контент, который предоставляется исключительно в информационных целях (не в качестве заявлений/гарантий) и не должен рассматриваться как поддержка взглядов компании Gate или как финансовый или профессиональный совет. Подробности смотрите в разделе «Отказ от ответственности» .
Успехи и неудачи проектов, возглавляемых VC: Анализ инвестиционных стратегий на рынке криптоактивов
Анализ логики, стоящей за проектом VC
В последнее время на рынке криптовалют появилось множество проектов, возглавляемых венчурным капиталом (VC), особенно в области Staking и CeDeFi. Успех и неудачи этих проектов можно проанализировать на нескольких типичных примерах:
Проект Ethena выделялся на ранних этапах благодаря высокой оценке и строгой системе белого списка, но затем стоимость токенов резко упала, и многие инвесторы оказались в ловушке. Проект IO привлек внимание после объявления о крупном финансировании, но незрелая технология привела к хакерской атаке, и после выхода на рынок он показал плохие результаты. Проект MSN привлек инвестиции широким宣传, но после上市 быстро потерял动力, и его стоимость почти достигла нуля.
Существуют также некоторые относительно успешные VC проекты, такие как EtherFi, Bouncebit и Eigenlayer, но эти проекты сильно схожи и с самого начала определили платформу выхода на рынок и планы выхода. У многих проектов техническая часть является аутсорсингом, и качество в целом довольно низкое.
Текущие проблемы на рынке вызваны избытком средств на первичном рынке при дефиците качественных проектов. Многие пытаются получить прибыль через венчурный капитал, что усугубляет рыночную неразбериху. Североамериканские фонды, как правило, поддерживают долгосрочные технологические инновационные проекты, в то время как азиатские фонды больше ориентируются на краткосрочные рыночные показатели.
Некоторые проекты, состоящие из ведущих научно-исследовательских команд, такие как Zama и Fhenix, занимающиеся исследованием полностью гомоморфного шифрования, получили значительное финансирование. Хотя эти проекты могут не привлекать внимание в краткосрочной перспективе, они имеют шанс сохранить свои позиции в отрасли в будущем в течение 3-5 лет.
Для инвесторов важно распознавать подлинность проектов. Людям с техническим бэкграундом легче заметить признаки проблемных проектов. Даже если у некоторых проектов есть потенциальные проблемы, они все равно могут заслуживать внимания, если основные показатели остаются приемлемыми.
В настоящее время на рынке "людских шахт" основным игроком является VC, а настоящую прибыль получают участники, которые вместе с проектом извлекают выгоду из VC. Для обычных инвесторов, через аэрдропы и стратегии диверсифицированного стекинга можно получить относительно стабильный доход.
При выборе проекта следует быть осторожным с проектами с высокой оценкой и низкой ликвидностью, так как такие проекты часто подвержены значительному инфляционному давлению. Можно проверить распределение токенов с помощью блокчейн-браузера; если большая часть токенов находится в реальном обращении, это обычно хороший признак.
В конце концов, Ethereum как технически аккуратный и безопасный проект подходит в качестве идеального проекта в области криптовалют. Однако следует отметить, что технические преимущества проекта не связаны напрямую с ценой токена.