Cách mạng Stablecoin đang diễn ra: Sự cộng hưởng giữa kiến trúc công nghệ và hệ sinh thái thương mại
Hệ thống tài chính toàn cầu đang trải qua một làn sóng biến đổi sâu sắc. Mạng lưới thanh toán truyền thống đang đối mặt với thách thức toàn diện từ các giải pháp thay thế mới nổi - Stablecoin, do cơ sở hạ tầng lỗi thời, chu kỳ thanh toán kéo dài và chi phí cao. Những tài sản kỹ thuật số này đang nhanh chóng đổi mới mô hình dòng chảy giá trị xuyên biên giới, khuôn mẫu giao dịch doanh nghiệp và cách thức cá nhân tiếp cận dịch vụ tài chính.
Trong vài năm qua, Stablecoin đã phát triển liên tục và trở thành cơ sở hạ tầng quan trọng cho thanh toán toàn cầu. Các công ty công nghệ tài chính lớn, nhà cung cấp dịch vụ thanh toán và các thực thể có chủ quyền đang dần tích hợp Stablecoin vào các ứng dụng hướng tới người tiêu dùng và dòng tiền doanh nghiệp. Trong khi đó, một loạt các công cụ tài chính mới nổi, từ cổng thanh toán đến các kênh nạp/rút tiền, cho đến các sản phẩm lợi suất có thể lập trình, đã tăng cường đáng kể sự tiện lợi trong việc sử dụng Stablecoin.
Báo cáo này phân tích sâu sắc hệ sinh thái Stablecoin từ cả hai góc độ kỹ thuật và thương mại. Nghiên cứu các nhân tố chính định hình lĩnh vực này, cơ sở hạ tầng cốt lõi hỗ trợ giao dịch Stablecoin, cũng như nhu cầu động lực thúc đẩy ứng dụng của nó. Ngoài ra, báo cáo còn thảo luận về cách mà Stablecoin tạo ra các kịch bản ứng dụng tài chính mới, cũng như những thách thức mà nó phải đối mặt trong quá trình hội nhập rộng rãi vào nền kinh tế toàn cầu.
Một, Tại sao chọn thanh toán bằng Stablecoin?
Để khám phá sức ảnh hưởng của stablecoin, trước tiên cần xem xét các giải pháp thanh toán truyền thống. Các hệ thống truyền thống này bao gồm tiền mặt, séc, thẻ ghi nợ, thẻ tín dụng, chuyển khoản quốc tế, hệ thống thanh toán tự động và thanh toán ngang hàng. Mặc dù chúng đã được tích hợp vào cuộc sống hàng ngày, nhưng cơ sở hạ tầng của nhiều kênh thanh toán đã tồn tại từ những năm 70 của thế kỷ 20. Mặc dù vào thời điểm đó có ý nghĩa tiên phong, nhưng ngày nay phần lớn các cơ sở hạ tầng thanh toán toàn cầu này đã lỗi thời và rất phân mảnh. Tổng thể, các phương thức thanh toán này gặp phải vấn đề về chi phí cao, ma sát lớn, thời gian xử lý lâu, không thể thực hiện thanh toán 24/7 và quy trình backend phức tạp. Hơn nữa, chúng cũng thường đi kèm với các dịch vụ bổ sung không cần thiết như xác thực danh tính, cho vay, tuân thủ, bảo vệ gian lận và tích hợp ngân hàng.
Thanh toán bằng Stablecoin đang giải quyết hiệu quả những điểm đau này. So với các phương thức thanh toán truyền thống, việc sử dụng blockchain để thanh toán và thanh toán đã đơn giản hóa quy trình thanh toán rất nhiều, giảm bớt các khâu trung gian, đạt được khả năng hiển thị dòng tiền theo thời gian thực, không chỉ rút ngắn thời gian thanh toán mà còn giảm chi phí.
Ưu điểm chính của việc thanh toán bằng stablecoin có thể được tóm tắt như sau:
Thanh toán theo thời gian thực: Giao dịch gần như được hoàn thành ngay lập tức, loại bỏ độ trễ trong hệ thống ngân hàng truyền thống.
An toàn và đáng tin cậy: Sổ cái không thể thay đổi của blockchain đảm bảo tính an toàn và minh bạch của giao dịch, bảo vệ người dùng.
Giảm chi phí: Việc loại bỏ các khâu trung gian đã giảm đáng kể phí giao dịch, giúp người dùng tiết kiệm chi phí.
Phạm vi toàn cầu: Nền tảng phi tập trung có thể tiếp cận các thị trường mà dịch vụ tài chính truyền thống không đủ, đạt được sự bao trùm tài chính.
Hai, cấu trúc ngành thanh toán Stablecoin
Ngành thanh toán Stablecoin có thể được chia thành bốn tầng công nghệ.
1. Tầng đầu tiên: Tầng ứng dụng
Lớp ứng dụng chủ yếu được cấu thành từ các nhà cung cấp dịch vụ thanh toán khác nhau, họ tích hợp nhiều tổ chức thanh toán độc lập vào một nền tảng tổng hợp thống nhất. Các nền tảng này cung cấp cho người dùng các phương thức truy cập stablecoin tiện lợi, cung cấp công cụ cho các nhà phát triển phát triển trên lớp ứng dụng, và cung cấp dịch vụ thẻ tín dụng cho người dùng.
a. Cổng thanh toán
Cổng thanh toán là dịch vụ xử lý thanh toán một cách an toàn, tạo điều kiện cho giao dịch giữa người mua và người bán.
Các công ty nổi tiếng trong lĩnh vực đổi mới này bao gồm:
Một nhà cung cấp thanh toán truyền thống: Tích hợp một số Stablecoin để sử dụng cho thanh toán toàn cầu.
Một dịch vụ ví nổi tiếng: bản thân không cung cấp chức năng đổi tiền tệ pháp định trực tiếp, người dùng có thể thực hiện các thao tác gửi và rút tiền thông qua việc tích hợp với dịch vụ bên thứ ba.
Một nền tảng thanh toán mới nổi: 450.000 ví hoạt động và 6.000 thương nhân. Nhờ vào một plugin thanh toán, hàng triệu thương nhân có thể thanh toán bằng tiền điện tử và ngay lập tức chuyển đổi một Stablecoin sang Stablecoin khác.
Một số ứng dụng thanh toán nổi tiếng cũng cho phép người dùng sử dụng Stablecoin để hoàn tất thanh toán, mở rộng thêm các tình huống ứng dụng của Stablecoin.
Lĩnh vực của nhà cung cấp cổng thanh toán có thể được phân rõ thành hai loại (có sự chồng chéo nhất định)
Cổng thanh toán hướng đến nhà phát triển; 2) Cổng thanh toán hướng đến người tiêu dùng. Hầu hết các nhà cung cấp cổng thanh toán thường chú trọng hơn vào một loại, từ đó định hình sản phẩm cốt lõi, trải nghiệm người dùng và thị trường mục tiêu của họ.
Cổng thanh toán dành cho nhà phát triển được thiết kế để phục vụ các doanh nghiệp, công ty công nghệ tài chính và doanh nghiệp cần tích hợp cơ sở hạ tầng Stablecoin vào quy trình làm việc của họ. Chúng thường cung cấp giao diện lập trình ứng dụng, bộ công cụ phát triển phần mềm và công cụ dành cho nhà phát triển để tích hợp vào hệ thống thanh toán hiện có, thực hiện thanh toán tự động, ví Stablecoin, tài khoản ảo và thanh toán theo thời gian thực. Một số dự án mới nổi chuyên cung cấp các công cụ phát triển này bao gồm:
Một nhà cung cấp hạ tầng thanh toán cấp doanh nghiệp: Cung cấp hạ tầng thanh toán cấp doanh nghiệp để dễ dàng tích hợp Stablecoin. Nền tảng này cung cấp giải pháp API, giúp quy trình kết nối liền mạch, có nền tảng thanh toán cho thương mại xuyên biên giới, cũng như cho phép các doanh nghiệp nắm giữ và giao dịch nhiều loại Stablecoin và tiền tệ hợp pháp trong tài khoản doanh nghiệp, còn có dịch vụ thương nhân cung cấp các công cụ cần thiết để doanh nghiệp chấp nhận thanh toán bằng Stablecoin từ khách hàng. Xử lý hơn 10 tỷ USD giá trị giao dịch hàng năm, tăng trưởng hàng năm 200%, định giá 750 triệu USD, khách hàng bao gồm các khu vực mới nổi như Châu Phi, Mỹ Latinh, Đông Nam Á.
Một nhà cung cấp dịch vụ API (giai đoạn thử nghiệm): Cung cấp API để tích hợp giao dịch Stablecoin một cách liền mạch vào các hoạt động hiện có của họ. Nó cung cấp cho các doanh nghiệp các kênh nạp và rút tiền toàn cầu, cơ sở hạ tầng thanh toán Stablecoin, ví và tài khoản ảo, hỗ trợ quy trình thanh toán tùy chỉnh.
Giải pháp thanh toán cho doanh nghiệp: Cung cấp một loạt các API thanh toán doanh nghiệp, phát lương và thanh toán hàng loạt, hỗ trợ các loại tiền tệ bao gồm một số loại tiền tệ hợp pháp và Stablecoin. Chủ yếu hướng tới thị trường châu Phi, chưa có dữ liệu hoạt động.
Cổng thanh toán hướng tới người tiêu dùng tập trung vào người dùng, cung cấp giao diện đơn giản và dễ sử dụng, thuận tiện cho người dùng thực hiện thanh toán bằng stablecoin, chuyển tiền và dịch vụ tài chính. Chúng thường bao gồm ví di động, hỗ trợ đa tiền tệ, kênh nạp rút tiền pháp định và giao dịch xuyên biên giới liền mạch. Một số dự án nổi bật tập trung vào việc cung cấp trải nghiệm thanh toán đơn giản cho người dùng bao gồm:
Nền tảng ngân hàng trên chuỗi: thực hiện giao dịch tiêu dùng cá nhân, chuyển tiền và Stablecoin ở hơn 184 quốc gia. Nền tảng này hợp tác với các kênh địa phương, bao gồm một dịch vụ chuyển tiền nổi tiếng ở Mỹ Latinh, gần như đạt được mức phí rút tiền bằng 0, có hơn 10.000 người dùng Nam Mỹ, được đánh giá cao trong số các nhà phát triển công khai.
Giải pháp nạp và rút tiền: Giải pháp nạp và rút tiền được tích hợp trực tiếp với thương nhân, cho phép người dùng và doanh nghiệp dễ dàng chuyển đổi giữa tiền tệ pháp định và Stablecoin, với ít ma sát. Nền tảng này cũng hỗ trợ một phương thức thanh toán di động để mua một Stablecoin, đơn giản hóa quy trình người tiêu dùng nhận được Stablecoin.
Một ứng dụng thanh toán nổi tiếng: Chức năng ví ổn định của ứng dụng này sử dụng công nghệ stablecoin, nhưng chức năng được tích hợp trong ứng dụng thanh toán tiêu dùng hiện có của nó, cho phép người dùng dễ dàng gửi, nhận và sử dụng đô la kỹ thuật số mà không cần tương tác trực tiếp với cơ sở hạ tầng blockchain.
b. Thẻ tiền điện tử
Thẻ tiền điện tử cho phép người dùng sử dụng tiền điện tử hoặc Stablecoin để thanh toán tại các cửa hàng truyền thống. Những thẻ này thường được tích hợp với mạng lưới thẻ tín dụng truyền thống, cho phép chuyển đổi tài sản tiền điện tử thành tiền tệ hợp pháp một cách tự động tại điểm bán, tạo ra giao dịch liền mạch.
Dự án bao gồm:
Một nhà phát hành thẻ ở Châu Á: Khách hàng bao gồm nhiều doanh nghiệp, bán giải pháp nhãn trắng, chủ yếu dựa vào hoa hồng từ khối lượng giao dịch kết hợp với các ngân hàng tại một số khu vực, có thể bao phủ hầu hết các khu vực ngoài Mỹ, hỗ trợ gửi tiền đa chuỗi; Gần đây, khối lượng giao dịch đạt 30 triệu đô la.
Một nhà phát hành thẻ tại Mỹ: Hỗ trợ nhiều công ty phát hành thẻ, điểm nổi bật nhất là có thể phục vụ người dùng tại Mỹ và Mỹ Latinh. Đã tự phát hành một thẻ của một doanh nghiệp stablecoin để thanh toán chi phí đi công tác, đồ dùng văn phòng và các chi phí kinh doanh hàng ngày.
Một nhà phát hành thẻ và ngân hàng trực tuyến ở châu Âu: Mô hình kinh doanh tương tự như hai công ty trên, hỗ trợ nhiều doanh nghiệp phát hành thẻ; Giấy phép khu vực, chủ yếu phục vụ người dùng châu Âu + châu Á, chưa hỗ trợ giao dịch toàn chuỗi, chỉ có thể nạp tiền vào một công chuỗi. Tăng trưởng chậm, tổng số người dùng là 20.000, doanh thu hàng tháng từ 10-15 nghìn đô la.
Thẻ tiền điện tử tăng trưởng nhanh trên một blockchain: Hiện tại đã phát hành hơn 10.000 thẻ, có 5-6 nghìn người dùng hoạt động hàng tháng, khối lượng giao dịch gần đây là 7 triệu USD, doanh thu 200.000 USD.
Hệ sinh thái Stablecoin nào đó: Gần đây đã ra mắt thẻ tín dụng hỗ trợ Stablecoin và cung cấp một bộ công cụ phát triển phần mềm, thuận tiện cho việc tích hợp chuỗi công khai, hiện đang ở giai đoạn thử nghiệm chưa có dữ liệu.
Có nhiều nhà cung cấp thẻ tiền điện tử, chúng chủ yếu khác nhau về khu vực phục vụ và tiền tệ hỗ trợ, và thường cung cấp dịch vụ phí thấp cho người dùng cuối để nâng cao sự tích cực của người dùng trong việc sử dụng thẻ tiền điện tử.
2. Lớp thứ hai: Nhà xử lý thanh toán
Là một tầng quan trọng trong công nghệ stablecoin, nhà xử lý thanh toán là trụ cột của kênh thanh toán, chủ yếu bao gồm hai loại: 1. Nhà cung cấp dịch vụ nạp/rút tiền 2. Nhà cung cấp dịch vụ phát hành stablecoin. Chúng đóng vai trò là lớp trung gian quan trọng trong vòng đời thanh toán, kết nối thanh toán với hệ thống tài chính truyền thống.
a. Nhà xử lý tiền gửi và rút tiền
Một nền tảng thanh toán: hỗ trợ hơn 80 loại tiền điện tử, cung cấp nhiều phương thức nạp rút tiền và dịch vụ hoán đổi token, đáp ứng nhu cầu giao dịch tiền điện tử đa dạng của người dùng.
Mạng lưới nạp/rút tiền: Bao phủ hơn 150 quốc gia, cung cấp dịch vụ nạp/rút tiền cho hơn 90 loại tài sản tiền điện tử. Mạng lưới này xử lý tất cả các yêu cầu xác thực danh tính, phòng chống rửa tiền và tuân thủ, đảm bảo tính tuân thủ và an toàn cho dịch vụ nạp/rút tiền.
Cổng thanh toán hỗn hợp: Một giải pháp cổng thanh toán hỗn hợp, hỗ trợ việc trao đổi và thanh toán hai chiều giữa tiền tệ fiat và tài sản crypto, thực hiện sự tích hợp giữa thanh toán tiền tệ fiat truyền thống và tài sản crypto.
b. Phát hành Stablecoin & Xử lý phối hợp
Một nền tảng dịch vụ Stablecoin: Sản phẩm cốt lõi của nền tảng này bao gồm API phối hợp và API phát hành, trong đó API phối hợp giúp các doanh nghiệp tích hợp nhiều loại hình thanh toán và trao đổi Stablecoin, còn API phát hành hỗ trợ các doanh nghiệp phát hành Stablecoin nhanh chóng. Nền tảng này hiện đang được cấp phép tại Hoa Kỳ và Châu Âu, đồng thời đã thiết lập mối quan hệ đối tác quan trọng với Bộ Ngoại giao và Bộ Tài chính Hoa Kỳ, có khả năng hoạt động tuân thủ mạnh mẽ và lợi thế về nguồn lực.
Một nền tảng phát hành Stablecoin có quy định (giai đoạn thử nghiệm): Tương tự như các sản phẩm của nền tảng trên, đây là nền tảng phát hành Stablecoin có quy định, cung cấp API quản lý phối hợp và dự trữ Stablecoin. Có giấy phép tuân thủ ở tất cả các tiểu bang của Hoa Kỳ, các doanh nghiệp hợp tác đều cần phải trải qua xác minh danh tính doanh nghiệp, trong khi người dùng cần phải mở tài khoản trên nền tảng đó để thực hiện xác minh danh tính. Khách hàng của nền tảng này chủ yếu là một số dự án nổi tiếng, so với nền tảng trên thì sự ủng hộ từ các nhà đầu tư và mở rộng kinh doanh có phần kém hơn.
Một nền tảng phát hành Stablecoin (giai đoạn thử nghiệm): Nền tảng này đã giảm bớt rào cản phát hành cho các Stablecoin nhỏ thông qua việc khuyến khích người dùng cung cấp thanh khoản tập trung trong một hồ đơn. Nền tảng này áp dụng mô hình "trung tâm - tỏa ra", trong đó một Stablecoin đóng vai trò là tài sản dự trữ trung tâm, hoạt động như "trung tâm" cho việc phát hành và trao đổi Stablecoin. Cơ chế này cho phép nhiều Stablecoin gắn liền với các tài sản hoặc khu vực pháp lý khác nhau được đúc, đổi và giao dịch một cách hiệu quả, mỗi Stablecoin như những "nan hoa" tương tự kết nối với Stablecoin trung tâm. Thông qua cấu trúc hệ thống này, nền tảng đảm bảo tính thanh khoản sâu và nâng cao hiệu quả vốn, vì các Stablecoin nhỏ có thể tương tác thông qua Stablecoin trung tâm mà không cần cung cấp các hồ thanh khoản phân tán cho mỗi cặp giao dịch. Mục tiêu thiết kế cuối cùng của hệ thống không chỉ là tăng cường tính ổn định giá cả, giảm trượt giá mà còn cho phép chuyển đổi liền mạch giữa các Stablecoin.
3. Tầng ba: Nhà phát hành tài sản
Nhà phát hành tài sản chịu trách nhiệm tạo ra, duy trì và đổi lại Stablecoin. Mô hình kinh doanh của họ thường tập trung vào bảng cân đối kế toán, tương tự như hoạt động của ngân hàng - nhận tiền gửi từ khách hàng và đầu tư vào các tài sản có lợi suất cao như trái phiếu kho bạc Mỹ để kiếm lợi nhuận chênh lệch. Ở cấp độ nhà phát hành tài sản, Stablecoin
Xem bản gốc
Trang này có thể chứa nội dung của bên thứ ba, được cung cấp chỉ nhằm mục đích thông tin (không phải là tuyên bố/bảo đảm) và không được coi là sự chứng thực cho quan điểm của Gate hoặc là lời khuyên về tài chính hoặc chuyên môn. Xem Tuyên bố từ chối trách nhiệm để biết chi tiết.
7 thích
Phần thưởng
7
4
Chia sẻ
Bình luận
0/400
MetaLord420
· 3giờ trước
Ổn định bull này đã đúng thời điểm rồi nhé...
Xem bản gốcTrả lời0
GasBankrupter
· 3giờ trước
Ổn định cái gì mà giảm, ai chịu trách nhiệm?
Xem bản gốcTrả lời0
NFTRegretDiary
· 3giờ trước
Đây không phải lại đến chơi đùa với mọi người một lần nữa sao?
Phân tích hệ sinh thái stablecoin: Sự kết hợp sâu sắc giữa kiến trúc công nghệ và mô hình kinh doanh
Cách mạng Stablecoin đang diễn ra: Sự cộng hưởng giữa kiến trúc công nghệ và hệ sinh thái thương mại
Hệ thống tài chính toàn cầu đang trải qua một làn sóng biến đổi sâu sắc. Mạng lưới thanh toán truyền thống đang đối mặt với thách thức toàn diện từ các giải pháp thay thế mới nổi - Stablecoin, do cơ sở hạ tầng lỗi thời, chu kỳ thanh toán kéo dài và chi phí cao. Những tài sản kỹ thuật số này đang nhanh chóng đổi mới mô hình dòng chảy giá trị xuyên biên giới, khuôn mẫu giao dịch doanh nghiệp và cách thức cá nhân tiếp cận dịch vụ tài chính.
Trong vài năm qua, Stablecoin đã phát triển liên tục và trở thành cơ sở hạ tầng quan trọng cho thanh toán toàn cầu. Các công ty công nghệ tài chính lớn, nhà cung cấp dịch vụ thanh toán và các thực thể có chủ quyền đang dần tích hợp Stablecoin vào các ứng dụng hướng tới người tiêu dùng và dòng tiền doanh nghiệp. Trong khi đó, một loạt các công cụ tài chính mới nổi, từ cổng thanh toán đến các kênh nạp/rút tiền, cho đến các sản phẩm lợi suất có thể lập trình, đã tăng cường đáng kể sự tiện lợi trong việc sử dụng Stablecoin.
Báo cáo này phân tích sâu sắc hệ sinh thái Stablecoin từ cả hai góc độ kỹ thuật và thương mại. Nghiên cứu các nhân tố chính định hình lĩnh vực này, cơ sở hạ tầng cốt lõi hỗ trợ giao dịch Stablecoin, cũng như nhu cầu động lực thúc đẩy ứng dụng của nó. Ngoài ra, báo cáo còn thảo luận về cách mà Stablecoin tạo ra các kịch bản ứng dụng tài chính mới, cũng như những thách thức mà nó phải đối mặt trong quá trình hội nhập rộng rãi vào nền kinh tế toàn cầu.
Một, Tại sao chọn thanh toán bằng Stablecoin?
Để khám phá sức ảnh hưởng của stablecoin, trước tiên cần xem xét các giải pháp thanh toán truyền thống. Các hệ thống truyền thống này bao gồm tiền mặt, séc, thẻ ghi nợ, thẻ tín dụng, chuyển khoản quốc tế, hệ thống thanh toán tự động và thanh toán ngang hàng. Mặc dù chúng đã được tích hợp vào cuộc sống hàng ngày, nhưng cơ sở hạ tầng của nhiều kênh thanh toán đã tồn tại từ những năm 70 của thế kỷ 20. Mặc dù vào thời điểm đó có ý nghĩa tiên phong, nhưng ngày nay phần lớn các cơ sở hạ tầng thanh toán toàn cầu này đã lỗi thời và rất phân mảnh. Tổng thể, các phương thức thanh toán này gặp phải vấn đề về chi phí cao, ma sát lớn, thời gian xử lý lâu, không thể thực hiện thanh toán 24/7 và quy trình backend phức tạp. Hơn nữa, chúng cũng thường đi kèm với các dịch vụ bổ sung không cần thiết như xác thực danh tính, cho vay, tuân thủ, bảo vệ gian lận và tích hợp ngân hàng.
Thanh toán bằng Stablecoin đang giải quyết hiệu quả những điểm đau này. So với các phương thức thanh toán truyền thống, việc sử dụng blockchain để thanh toán và thanh toán đã đơn giản hóa quy trình thanh toán rất nhiều, giảm bớt các khâu trung gian, đạt được khả năng hiển thị dòng tiền theo thời gian thực, không chỉ rút ngắn thời gian thanh toán mà còn giảm chi phí.
Ưu điểm chính của việc thanh toán bằng stablecoin có thể được tóm tắt như sau:
Hai, cấu trúc ngành thanh toán Stablecoin
Ngành thanh toán Stablecoin có thể được chia thành bốn tầng công nghệ.
1. Tầng đầu tiên: Tầng ứng dụng
Lớp ứng dụng chủ yếu được cấu thành từ các nhà cung cấp dịch vụ thanh toán khác nhau, họ tích hợp nhiều tổ chức thanh toán độc lập vào một nền tảng tổng hợp thống nhất. Các nền tảng này cung cấp cho người dùng các phương thức truy cập stablecoin tiện lợi, cung cấp công cụ cho các nhà phát triển phát triển trên lớp ứng dụng, và cung cấp dịch vụ thẻ tín dụng cho người dùng.
a. Cổng thanh toán
Cổng thanh toán là dịch vụ xử lý thanh toán một cách an toàn, tạo điều kiện cho giao dịch giữa người mua và người bán.
Các công ty nổi tiếng trong lĩnh vực đổi mới này bao gồm:
Lĩnh vực của nhà cung cấp cổng thanh toán có thể được phân rõ thành hai loại (có sự chồng chéo nhất định)
Cổng thanh toán dành cho nhà phát triển được thiết kế để phục vụ các doanh nghiệp, công ty công nghệ tài chính và doanh nghiệp cần tích hợp cơ sở hạ tầng Stablecoin vào quy trình làm việc của họ. Chúng thường cung cấp giao diện lập trình ứng dụng, bộ công cụ phát triển phần mềm và công cụ dành cho nhà phát triển để tích hợp vào hệ thống thanh toán hiện có, thực hiện thanh toán tự động, ví Stablecoin, tài khoản ảo và thanh toán theo thời gian thực. Một số dự án mới nổi chuyên cung cấp các công cụ phát triển này bao gồm:
Một nhà cung cấp hạ tầng thanh toán cấp doanh nghiệp: Cung cấp hạ tầng thanh toán cấp doanh nghiệp để dễ dàng tích hợp Stablecoin. Nền tảng này cung cấp giải pháp API, giúp quy trình kết nối liền mạch, có nền tảng thanh toán cho thương mại xuyên biên giới, cũng như cho phép các doanh nghiệp nắm giữ và giao dịch nhiều loại Stablecoin và tiền tệ hợp pháp trong tài khoản doanh nghiệp, còn có dịch vụ thương nhân cung cấp các công cụ cần thiết để doanh nghiệp chấp nhận thanh toán bằng Stablecoin từ khách hàng. Xử lý hơn 10 tỷ USD giá trị giao dịch hàng năm, tăng trưởng hàng năm 200%, định giá 750 triệu USD, khách hàng bao gồm các khu vực mới nổi như Châu Phi, Mỹ Latinh, Đông Nam Á.
Một nhà cung cấp dịch vụ API (giai đoạn thử nghiệm): Cung cấp API để tích hợp giao dịch Stablecoin một cách liền mạch vào các hoạt động hiện có của họ. Nó cung cấp cho các doanh nghiệp các kênh nạp và rút tiền toàn cầu, cơ sở hạ tầng thanh toán Stablecoin, ví và tài khoản ảo, hỗ trợ quy trình thanh toán tùy chỉnh.
Giải pháp thanh toán cho doanh nghiệp: Cung cấp một loạt các API thanh toán doanh nghiệp, phát lương và thanh toán hàng loạt, hỗ trợ các loại tiền tệ bao gồm một số loại tiền tệ hợp pháp và Stablecoin. Chủ yếu hướng tới thị trường châu Phi, chưa có dữ liệu hoạt động.
Cổng thanh toán hướng tới người tiêu dùng tập trung vào người dùng, cung cấp giao diện đơn giản và dễ sử dụng, thuận tiện cho người dùng thực hiện thanh toán bằng stablecoin, chuyển tiền và dịch vụ tài chính. Chúng thường bao gồm ví di động, hỗ trợ đa tiền tệ, kênh nạp rút tiền pháp định và giao dịch xuyên biên giới liền mạch. Một số dự án nổi bật tập trung vào việc cung cấp trải nghiệm thanh toán đơn giản cho người dùng bao gồm:
Nền tảng ngân hàng trên chuỗi: thực hiện giao dịch tiêu dùng cá nhân, chuyển tiền và Stablecoin ở hơn 184 quốc gia. Nền tảng này hợp tác với các kênh địa phương, bao gồm một dịch vụ chuyển tiền nổi tiếng ở Mỹ Latinh, gần như đạt được mức phí rút tiền bằng 0, có hơn 10.000 người dùng Nam Mỹ, được đánh giá cao trong số các nhà phát triển công khai.
Giải pháp nạp và rút tiền: Giải pháp nạp và rút tiền được tích hợp trực tiếp với thương nhân, cho phép người dùng và doanh nghiệp dễ dàng chuyển đổi giữa tiền tệ pháp định và Stablecoin, với ít ma sát. Nền tảng này cũng hỗ trợ một phương thức thanh toán di động để mua một Stablecoin, đơn giản hóa quy trình người tiêu dùng nhận được Stablecoin.
Một ứng dụng thanh toán nổi tiếng: Chức năng ví ổn định của ứng dụng này sử dụng công nghệ stablecoin, nhưng chức năng được tích hợp trong ứng dụng thanh toán tiêu dùng hiện có của nó, cho phép người dùng dễ dàng gửi, nhận và sử dụng đô la kỹ thuật số mà không cần tương tác trực tiếp với cơ sở hạ tầng blockchain.
b. Thẻ tiền điện tử
Thẻ tiền điện tử cho phép người dùng sử dụng tiền điện tử hoặc Stablecoin để thanh toán tại các cửa hàng truyền thống. Những thẻ này thường được tích hợp với mạng lưới thẻ tín dụng truyền thống, cho phép chuyển đổi tài sản tiền điện tử thành tiền tệ hợp pháp một cách tự động tại điểm bán, tạo ra giao dịch liền mạch.
Dự án bao gồm:
Một nhà phát hành thẻ ở Châu Á: Khách hàng bao gồm nhiều doanh nghiệp, bán giải pháp nhãn trắng, chủ yếu dựa vào hoa hồng từ khối lượng giao dịch kết hợp với các ngân hàng tại một số khu vực, có thể bao phủ hầu hết các khu vực ngoài Mỹ, hỗ trợ gửi tiền đa chuỗi; Gần đây, khối lượng giao dịch đạt 30 triệu đô la.
Một nhà phát hành thẻ tại Mỹ: Hỗ trợ nhiều công ty phát hành thẻ, điểm nổi bật nhất là có thể phục vụ người dùng tại Mỹ và Mỹ Latinh. Đã tự phát hành một thẻ của một doanh nghiệp stablecoin để thanh toán chi phí đi công tác, đồ dùng văn phòng và các chi phí kinh doanh hàng ngày.
Một nhà phát hành thẻ và ngân hàng trực tuyến ở châu Âu: Mô hình kinh doanh tương tự như hai công ty trên, hỗ trợ nhiều doanh nghiệp phát hành thẻ; Giấy phép khu vực, chủ yếu phục vụ người dùng châu Âu + châu Á, chưa hỗ trợ giao dịch toàn chuỗi, chỉ có thể nạp tiền vào một công chuỗi. Tăng trưởng chậm, tổng số người dùng là 20.000, doanh thu hàng tháng từ 10-15 nghìn đô la.
Thẻ tiền điện tử tăng trưởng nhanh trên một blockchain: Hiện tại đã phát hành hơn 10.000 thẻ, có 5-6 nghìn người dùng hoạt động hàng tháng, khối lượng giao dịch gần đây là 7 triệu USD, doanh thu 200.000 USD.
Hệ sinh thái Stablecoin nào đó: Gần đây đã ra mắt thẻ tín dụng hỗ trợ Stablecoin và cung cấp một bộ công cụ phát triển phần mềm, thuận tiện cho việc tích hợp chuỗi công khai, hiện đang ở giai đoạn thử nghiệm chưa có dữ liệu.
Có nhiều nhà cung cấp thẻ tiền điện tử, chúng chủ yếu khác nhau về khu vực phục vụ và tiền tệ hỗ trợ, và thường cung cấp dịch vụ phí thấp cho người dùng cuối để nâng cao sự tích cực của người dùng trong việc sử dụng thẻ tiền điện tử.
2. Lớp thứ hai: Nhà xử lý thanh toán
Là một tầng quan trọng trong công nghệ stablecoin, nhà xử lý thanh toán là trụ cột của kênh thanh toán, chủ yếu bao gồm hai loại: 1. Nhà cung cấp dịch vụ nạp/rút tiền 2. Nhà cung cấp dịch vụ phát hành stablecoin. Chúng đóng vai trò là lớp trung gian quan trọng trong vòng đời thanh toán, kết nối thanh toán với hệ thống tài chính truyền thống.
a. Nhà xử lý tiền gửi và rút tiền
Một nền tảng thanh toán: hỗ trợ hơn 80 loại tiền điện tử, cung cấp nhiều phương thức nạp rút tiền và dịch vụ hoán đổi token, đáp ứng nhu cầu giao dịch tiền điện tử đa dạng của người dùng.
Mạng lưới nạp/rút tiền: Bao phủ hơn 150 quốc gia, cung cấp dịch vụ nạp/rút tiền cho hơn 90 loại tài sản tiền điện tử. Mạng lưới này xử lý tất cả các yêu cầu xác thực danh tính, phòng chống rửa tiền và tuân thủ, đảm bảo tính tuân thủ và an toàn cho dịch vụ nạp/rút tiền.
Cổng thanh toán hỗn hợp: Một giải pháp cổng thanh toán hỗn hợp, hỗ trợ việc trao đổi và thanh toán hai chiều giữa tiền tệ fiat và tài sản crypto, thực hiện sự tích hợp giữa thanh toán tiền tệ fiat truyền thống và tài sản crypto.
b. Phát hành Stablecoin & Xử lý phối hợp
Một nền tảng dịch vụ Stablecoin: Sản phẩm cốt lõi của nền tảng này bao gồm API phối hợp và API phát hành, trong đó API phối hợp giúp các doanh nghiệp tích hợp nhiều loại hình thanh toán và trao đổi Stablecoin, còn API phát hành hỗ trợ các doanh nghiệp phát hành Stablecoin nhanh chóng. Nền tảng này hiện đang được cấp phép tại Hoa Kỳ và Châu Âu, đồng thời đã thiết lập mối quan hệ đối tác quan trọng với Bộ Ngoại giao và Bộ Tài chính Hoa Kỳ, có khả năng hoạt động tuân thủ mạnh mẽ và lợi thế về nguồn lực.
Một nền tảng phát hành Stablecoin có quy định (giai đoạn thử nghiệm): Tương tự như các sản phẩm của nền tảng trên, đây là nền tảng phát hành Stablecoin có quy định, cung cấp API quản lý phối hợp và dự trữ Stablecoin. Có giấy phép tuân thủ ở tất cả các tiểu bang của Hoa Kỳ, các doanh nghiệp hợp tác đều cần phải trải qua xác minh danh tính doanh nghiệp, trong khi người dùng cần phải mở tài khoản trên nền tảng đó để thực hiện xác minh danh tính. Khách hàng của nền tảng này chủ yếu là một số dự án nổi tiếng, so với nền tảng trên thì sự ủng hộ từ các nhà đầu tư và mở rộng kinh doanh có phần kém hơn.
Một nền tảng phát hành Stablecoin (giai đoạn thử nghiệm): Nền tảng này đã giảm bớt rào cản phát hành cho các Stablecoin nhỏ thông qua việc khuyến khích người dùng cung cấp thanh khoản tập trung trong một hồ đơn. Nền tảng này áp dụng mô hình "trung tâm - tỏa ra", trong đó một Stablecoin đóng vai trò là tài sản dự trữ trung tâm, hoạt động như "trung tâm" cho việc phát hành và trao đổi Stablecoin. Cơ chế này cho phép nhiều Stablecoin gắn liền với các tài sản hoặc khu vực pháp lý khác nhau được đúc, đổi và giao dịch một cách hiệu quả, mỗi Stablecoin như những "nan hoa" tương tự kết nối với Stablecoin trung tâm. Thông qua cấu trúc hệ thống này, nền tảng đảm bảo tính thanh khoản sâu và nâng cao hiệu quả vốn, vì các Stablecoin nhỏ có thể tương tác thông qua Stablecoin trung tâm mà không cần cung cấp các hồ thanh khoản phân tán cho mỗi cặp giao dịch. Mục tiêu thiết kế cuối cùng của hệ thống không chỉ là tăng cường tính ổn định giá cả, giảm trượt giá mà còn cho phép chuyển đổi liền mạch giữa các Stablecoin.
3. Tầng ba: Nhà phát hành tài sản
Nhà phát hành tài sản chịu trách nhiệm tạo ra, duy trì và đổi lại Stablecoin. Mô hình kinh doanh của họ thường tập trung vào bảng cân đối kế toán, tương tự như hoạt động của ngân hàng - nhận tiền gửi từ khách hàng và đầu tư vào các tài sản có lợi suất cao như trái phiếu kho bạc Mỹ để kiếm lợi nhuận chênh lệch. Ở cấp độ nhà phát hành tài sản, Stablecoin