Revolução das moedas estáveis em andamento: ressonância entre a arquitetura tecnológica e o ecossistema comercial
O sistema financeiro global está a passar por uma onda de profundas transformações. As redes de pagamento tradicionais enfrentam um desafio abrangente de soluções alternativas emergentes - moedas estáveis - devido à infraestrutura obsoleta, longos períodos de liquidação e altos custos. Estes ativos digitais estão a revolucionar rapidamente os modelos de fluxo de valor transfronteiriço, os paradigmas de transações empresariais e os meios pelos quais os indivíduos acedem a serviços financeiros.
Nos últimos anos, a moeda estável tem-se desenvolvido continuamente e tornou-se uma infraestrutura fundamental para pagamentos globais. Grandes empresas de tecnologia financeira, processadores de pagamentos e entidades soberanas estão gradualmente integrando a moeda estável em aplicações voltadas para o consumidor e fluxos de fundos empresariais. Ao mesmo tempo, uma série de novas ferramentas financeiras, desde gateways de pagamento até canais de entrada e saída de fundos, e produtos de rendimento programáveis, aumentaram significativamente a conveniência do uso da moeda estável.
Este relatório analisa em profundidade o ecossistema das moedas estáveis a partir de uma dupla perspectiva técnica e comercial. Estuda os principais participantes que moldam este campo, a infraestrutura central que suporta as transações de moedas estáveis, bem como a dinâmica da demanda que impulsiona a sua aplicação. Além disso, explora como as moedas estáveis estão a gerar novos cenários de aplicações financeiras e os desafios que enfrentam na sua ampla integração nos processos económicos globais.
I. Por que escolher pagamento com moeda estável?
Para explorar a influência das moedas estáveis, é necessário examinar primeiro as soluções de pagamento tradicionais. Esses sistemas tradicionais abrangem dinheiro, cheques, cartões de débito, cartões de crédito, transferências internacionais, câmaras de compensação automática e pagamentos ponto a ponto, entre outros. Embora estes já façam parte da vida cotidiana, a infraestrutura de muitos canais de pagamento existe desde a década de 1970. Embora naquela época fossem inovadores, hoje em dia, a maior parte dessa infraestrutura de pagamento global está obsoleta e altamente fragmentada. De modo geral, esses métodos de pagamento enfrentam problemas como altas taxas, alta fricção, longos tempos de processamento, incapacidade de realizar liquidações 24 horas por dia e complexidade dos processos de back-end. Além disso, frequentemente agrupam serviços adicionais desnecessários, como autenticação, empréstimos, conformidade, proteção contra fraudes e integração bancária.
O pagamento com moeda estável está a resolver eficazmente estas questões. Em comparação com os métodos de pagamento tradicionais, a utilização da blockchain para a liquidação de pagamentos simplifica enormemente o processo de pagamento, reduzindo os intermediários e permitindo a visibilidade em tempo real dos fluxos de fundos, não só encurtando o tempo de liquidação, mas também reduzindo os custos.
As principais vantagens dos pagamentos com moeda estável podem ser resumidas da seguinte forma:
Liquidação em tempo real: as transações são concluídas quase instantaneamente, eliminando os atrasos do sistema bancário tradicional.
Seguro e confiável: o livro razão imutável da blockchain garante a segurança e transparência das transações, proporcionando proteção aos usuários.
Redução de custos: A eliminação de intermediários reduziu significativamente as taxas de transação, economizando dinheiro aos usuários.
Cobertura global: plataformas descentralizadas podem alcançar mercados com cobertura insuficiente de serviços financeiros tradicionais, realizando a inclusão financeira.
Dois, o panorama da indústria de pagamentos com moeda estável
A indústria de pagamentos com moeda estável pode ser dividida em quatro níveis de pilha tecnológica:
1. Primeira camada: Camada de aplicação
A camada de aplicação é composta principalmente por diversos provedores de serviços de pagamento, que integram várias instituições de pagamento de entrada e saída independentes numa plataforma de agregação unificada. Estas plataformas oferecem aos usuários uma forma conveniente de acesso a moeda estável, fornecem ferramentas para desenvolvedores que trabalham na camada de aplicação e disponibilizam serviços de cartão de crédito aos usuários.
a. Gateway de pagamento
O gateway de pagamento é um serviço que processa pagamentos de forma segura, facilitando as transações entre compradores e vendedores.
As empresas conhecidas que estão inovando neste campo incluem:
Um fornecedor de pagamento tradicional: integrar algumas moedas estáveis para pagamentos globais.
Um conhecido serviço de carteira: não fornece diretamente a funcionalidade de troca de moeda fiduciária, os usuários podem realizar operações de entrada e saída de fundos através da integração com serviços de terceiros.
Uma nova plataforma de pagamento emergente: 450 mil carteiras ativas e 6000 comerciantes. Com um determinado plugin de pagamento, milhões de comerciantes podem liquidar pagamentos com criptomoedas e converter instantaneamente uma moeda estável em outra moeda estável.
Algumas aplicações de pagamento conhecidas também permitem que os usuários realizem pagamentos com moeda estável, ampliando ainda mais os cenários de aplicação da moeda estável.
O domínio dos provedores de gateways de pagamento pode ser claramente dividido em duas categorias (com certa sobreposição)
Gateway de pagamento para desenvolvedores; 2) Gateway de pagamento para consumidores. A maioria dos fornecedores de gateways de pagamento tende a se concentrar mais em uma dessas categorias, moldando assim seu produto principal, experiência do usuário e mercado-alvo.
O gateway de pagamentos voltado para desenvolvedores destina-se a atender empresas, fintechs e corporações que precisam integrar a infraestrutura de moeda estável em seus fluxos de trabalho. Normalmente, eles oferecem interfaces de programação de aplicativos, kits de ferramentas de desenvolvimento de software e ferramentas para desenvolvedores, para que possam ser integrados aos sistemas de pagamento existentes, permitindo funcionalidades como pagamentos automáticos, carteiras de moeda estável, contas virtuais e liquidação em tempo real. Alguns projetos emergentes que se concentram em fornecer tais ferramentas para desenvolvedores incluem:
Um provedor de infraestrutura de pagamento empresarial: oferece infraestrutura de pagamento empresarial para facilitar a integração de moeda estável. A plataforma oferece soluções API, permitindo uma conexão fluida dos processos, possui uma plataforma de pagamento para pagamentos comerciais transfronteiriços e permite que as empresas mantenham e negociem várias moedas estáveis e moedas fiduciárias em contas empresariais, além de fornecer serviços de comerciantes com as ferramentas necessárias para aceitar pagamentos de clientes em moeda estável. Processa mais de 10 bilhões de dólares em volume de transações anualizado, com um crescimento anual de 200%, avaliado em 750 milhões de dólares, com clientes em regiões emergentes como África, América Latina e Sudeste Asiático.
Um fornecedor de serviços API (fase de teste): fornece API para integrar de forma fluida as transações de moeda estável nos seus negócios existentes. Oferece às empresas canais de entrada e saída globais, infraestrutura de pagamento de moeda estável, carteiras e contas virtuais, suportando fluxos de trabalho de pagamento personalizados.
Solução de pagamento para empresas: oferece uma série de APIs de pagamento empresarial, pagamento de salários e pagamento em massa, suportando algumas moedas fiduciárias e moedas estáveis. Destina-se principalmente ao mercado africano, sem dados operacionais disponíveis.
Os gateways de pagamento voltados para o consumidor são centrados no usuário, oferecendo uma interface simples e fácil de usar, facilitando pagamentos com moeda estável, remessas e serviços financeiros. Eles geralmente incluem carteiras móveis, suporte a múltiplas moedas, canais de entrada e saída de moeda fiduciária e transações transfronteiriças sem costura. Alguns projetos conhecidos que se concentram em fornecer essa experiência de pagamento simples aos usuários incluem:
Plataforma bancária em alguma blockchain: permite o consumo pessoal, remessas e transações com moeda estável em mais de 184 países. A plataforma colaborou com canais locais na América Latina, incluindo um famoso serviço de remessas, alcançando quase zero taxas de retirada, com mais de 10 mil usuários na América do Sul, recebendo avaliações altas entre os desenvolvedores de alguma blockchain.
Uma solução de depósito e levantamento: a solução de depósito e levantamento, integrada diretamente com os comerciantes, permite que os usuários e empresas convertam facilmente entre moeda fiduciária e moeda estável, com muito pouca fricção. A plataforma também suporta uma certa forma de pagamento móvel para a compra de uma certa moeda estável, simplificando o processo de aquisição de moeda estável pelos consumidores.
Um conhecido aplicativo de pagamento: A funcionalidade da carteira de moeda estável deste aplicativo utiliza a tecnologia de moeda estável, mas sua funcionalidade está integrada em seu aplicativo de pagamento para consumidores existente, permitindo que os usuários enviem, recebam e utilizem dólares digitais facilmente, sem a necessidade de interagir diretamente com a infraestrutura da blockchain.
b. Cartão de criptomoeda
O cartão de criptomoeda permite que os usuários consumam criptomoedas ou moeda estável em comerciantes tradicionais. Estes cartões são geralmente integrados com redes de cartões de crédito tradicionais, permitindo transações sem interrupções ao converter automaticamente ativos de criptomoeda em moeda fiduciária no ponto de venda.
O projeto inclui:
Um emissor de cartões asiático: os clientes incluem várias empresas, vende soluções white label, baseia-se principalmente em comissões sobre o volume de transações e colabora com alguns bancos em regiões, podendo cobrir a maior parte das áreas fora dos Estados Unidos, suporta depósitos multi-chain; recentemente, o volume de transações alcançou 30 milhões de dólares.
Certo emissor na América: suporta várias empresas emissoras, sendo a sua principal característica o serviço a usuários dos EUA e da América Latina. Emitiu um cartão de uma certa moeda estável para pagar despesas de viagem, materiais de escritório e outras despesas do dia a dia com ativos em cadeia.
Uma emissora de cartões e banco online europeu: o modelo de negócio é semelhante aos das duas empresas acima, suportando a emissão de cartões por várias empresas; licença de uma determinada região, principalmente servindo usuários da Europa e Ásia, ainda não suporta transações em toda a cadeia, apenas recargas em uma determinada blockchain. Crescimento lento, total de usuários 20 mil, receita mensal de 10-15 mil dólares.
Cartões de criptomoeda em crescimento rápido em uma determinada blockchain: atualmente foram emitidos mais de 10.000 cartões, com 5 a 6 mil usuários ativos mensalmente, e um volume de transações recente de 7 milhões de dólares, com uma receita de 200 mil dólares.
Um ecossistema de moeda estável: recentemente lançou um cartão de crédito que suporta moeda estável e oferece um kit de ferramentas de desenvolvimento de software para facilitar a integração com a blockchain pública, atualmente em fase de testes sem dados disponíveis.
Os fornecedores de cartões de criptomoeda são numerosos, e eles diferem principalmente nas áreas de serviço e nas moedas suportadas, oferecendo geralmente serviços de baixas taxas para os usuários finais, a fim de aumentar a motivação dos usuários para utilizar cartões de criptomoeda.
2. Segunda camada: processador de pagamentos
Como uma camada chave na pilha de tecnologia de moeda estável, os processadores de pagamento são o pilar dos canais de pagamento, abrangendo principalmente duas categorias: 1. Provedores de serviços de entrada e saída de fundos 2. Provedores de serviços de emissão de moeda estável. Eles atuam como uma camada intermediária crucial no ciclo de vida do pagamento, conectando os pagamentos ao sistema financeiro tradicional.
a. Processador de depósitos e levantamentos
Uma plataforma de pagamento: suporta mais de 80 tipos de moedas criptográficas, oferece várias formas de depósito e levantamento e serviços de troca de tokens, atendendo às diversas necessidades de negociação de criptomoedas dos usuários.
Uma rede de depósito e levantamento: cobre mais de 150 países, oferecendo serviços de depósito e levantamento para mais de 90 tipos de moeda. A rede processa todas as verificações de identidade, requisitos de combate à lavagem de dinheiro e conformidade, garantindo a conformidade e segurança dos serviços de depósito e levantamento.
Um gateway de pagamento híbrido: uma solução de gateway de pagamento híbrido que suporta a troca e pagamento bidirecional entre moeda fiduciária e ativos criptográficos, realizando a fusão dos pagamentos tradicionais em moeda fiduciária e ativos criptográficos.
b. Emissão de moeda estável & Processamento coordenado
Uma plataforma de serviços de moeda estável: Os produtos principais desta plataforma incluem a API de coordenação e a API de emissão, sendo que a primeira ajuda as empresas a integrar pagamentos e trocas de várias moedas estáveis, enquanto a segunda apoia as empresas na emissão rápida de moedas estáveis. A plataforma já obteve licenças nos Estados Unidos e na Europa, estabelecendo parcerias importantes com o Departamento de Estado e o Departamento do Tesouro dos Estados Unidos, possuindo uma forte capacidade de operação em conformidade e vantagens de recursos.
Uma plataforma de moeda estável regulamentada (fase de teste): semelhante aos produtos da plataforma mencionada, é uma plataforma de emissão de moeda estável regulamentada, que oferece API de coordenação e gestão de reservas de moeda estável. Possui licenças de conformidade em vários estados dos EUA, e as empresas parceiras precisam passar pela verificação de identidade corporativa, enquanto os usuários precisam criar uma conta na plataforma para verificação de identidade. Os clientes dessa plataforma são mais de certos projetos conhecidos, com o endosse de investidores e a expansão de negócios ligeiramente inferiores em comparação com a plataforma mencionada.
Uma plataforma de emissão de moeda estável (fase de teste): esta plataforma reduz a barreira de entrada para a emissão de moedas estáveis de nicho, incentivando os usuários a fornecerem liquidez concentrada em um único pool. A plataforma adota um modelo de "hub central-radial", onde uma moeda estável atua como ativo de reserva central, servindo como "hub" para a emissão e troca de moedas estáveis. Este mecanismo permite a eficiente cunhagem, resgate e negociação de várias moedas estáveis ligadas a diferentes ativos ou jurisdições, com cada moeda estável conectada à moeda estável central como "raios" semelhantes. Através desta estrutura de sistema, a plataforma garante liquidez profunda e melhora a eficiência de capital, pois moedas estáveis menores podem ser interoperáveis por meio da moeda estável central, sem a necessidade de fornecer pools de liquidez dispersos para cada par de negociação. O objetivo final do design deste sistema é não apenas aumentar a estabilidade de preços e reduzir o slippage, mas também permitir a conversão sem costura entre moedas estáveis.
3. Terceiro nível: emissor de ativos
Os emissores de ativos são responsáveis pela criação, manutenção e resgate da moeda estável. O seu modelo de negócios é normalmente centrado no balanço patrimonial, semelhante ao funcionamento de um banco - aceitam depósitos de clientes e investem os fundos em ativos de alto rendimento, como títulos do Tesouro dos EUA, para ganhar a diferença de juros. No nível dos emissores de ativos, a moeda estável
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MetaLord420
· 5h atrás
está a acertar o momento certo com o touro estável...
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GasBankrupter
· 5h atrás
Estabilidade é uma porcaria, quem é responsável quando cai?
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NFTRegretDiary
· 6h atrás
Isso não é só mais uma vez para fazer as pessoas de parvas?
Análise do ecossistema de moeda estável: a profunda integração da arquitetura técnica com o modelo de negócios
Revolução das moedas estáveis em andamento: ressonância entre a arquitetura tecnológica e o ecossistema comercial
O sistema financeiro global está a passar por uma onda de profundas transformações. As redes de pagamento tradicionais enfrentam um desafio abrangente de soluções alternativas emergentes - moedas estáveis - devido à infraestrutura obsoleta, longos períodos de liquidação e altos custos. Estes ativos digitais estão a revolucionar rapidamente os modelos de fluxo de valor transfronteiriço, os paradigmas de transações empresariais e os meios pelos quais os indivíduos acedem a serviços financeiros.
Nos últimos anos, a moeda estável tem-se desenvolvido continuamente e tornou-se uma infraestrutura fundamental para pagamentos globais. Grandes empresas de tecnologia financeira, processadores de pagamentos e entidades soberanas estão gradualmente integrando a moeda estável em aplicações voltadas para o consumidor e fluxos de fundos empresariais. Ao mesmo tempo, uma série de novas ferramentas financeiras, desde gateways de pagamento até canais de entrada e saída de fundos, e produtos de rendimento programáveis, aumentaram significativamente a conveniência do uso da moeda estável.
Este relatório analisa em profundidade o ecossistema das moedas estáveis a partir de uma dupla perspectiva técnica e comercial. Estuda os principais participantes que moldam este campo, a infraestrutura central que suporta as transações de moedas estáveis, bem como a dinâmica da demanda que impulsiona a sua aplicação. Além disso, explora como as moedas estáveis estão a gerar novos cenários de aplicações financeiras e os desafios que enfrentam na sua ampla integração nos processos económicos globais.
I. Por que escolher pagamento com moeda estável?
Para explorar a influência das moedas estáveis, é necessário examinar primeiro as soluções de pagamento tradicionais. Esses sistemas tradicionais abrangem dinheiro, cheques, cartões de débito, cartões de crédito, transferências internacionais, câmaras de compensação automática e pagamentos ponto a ponto, entre outros. Embora estes já façam parte da vida cotidiana, a infraestrutura de muitos canais de pagamento existe desde a década de 1970. Embora naquela época fossem inovadores, hoje em dia, a maior parte dessa infraestrutura de pagamento global está obsoleta e altamente fragmentada. De modo geral, esses métodos de pagamento enfrentam problemas como altas taxas, alta fricção, longos tempos de processamento, incapacidade de realizar liquidações 24 horas por dia e complexidade dos processos de back-end. Além disso, frequentemente agrupam serviços adicionais desnecessários, como autenticação, empréstimos, conformidade, proteção contra fraudes e integração bancária.
O pagamento com moeda estável está a resolver eficazmente estas questões. Em comparação com os métodos de pagamento tradicionais, a utilização da blockchain para a liquidação de pagamentos simplifica enormemente o processo de pagamento, reduzindo os intermediários e permitindo a visibilidade em tempo real dos fluxos de fundos, não só encurtando o tempo de liquidação, mas também reduzindo os custos.
As principais vantagens dos pagamentos com moeda estável podem ser resumidas da seguinte forma:
Dois, o panorama da indústria de pagamentos com moeda estável
A indústria de pagamentos com moeda estável pode ser dividida em quatro níveis de pilha tecnológica:
1. Primeira camada: Camada de aplicação
A camada de aplicação é composta principalmente por diversos provedores de serviços de pagamento, que integram várias instituições de pagamento de entrada e saída independentes numa plataforma de agregação unificada. Estas plataformas oferecem aos usuários uma forma conveniente de acesso a moeda estável, fornecem ferramentas para desenvolvedores que trabalham na camada de aplicação e disponibilizam serviços de cartão de crédito aos usuários.
a. Gateway de pagamento
O gateway de pagamento é um serviço que processa pagamentos de forma segura, facilitando as transações entre compradores e vendedores.
As empresas conhecidas que estão inovando neste campo incluem:
O domínio dos provedores de gateways de pagamento pode ser claramente dividido em duas categorias (com certa sobreposição)
O gateway de pagamentos voltado para desenvolvedores destina-se a atender empresas, fintechs e corporações que precisam integrar a infraestrutura de moeda estável em seus fluxos de trabalho. Normalmente, eles oferecem interfaces de programação de aplicativos, kits de ferramentas de desenvolvimento de software e ferramentas para desenvolvedores, para que possam ser integrados aos sistemas de pagamento existentes, permitindo funcionalidades como pagamentos automáticos, carteiras de moeda estável, contas virtuais e liquidação em tempo real. Alguns projetos emergentes que se concentram em fornecer tais ferramentas para desenvolvedores incluem:
Um provedor de infraestrutura de pagamento empresarial: oferece infraestrutura de pagamento empresarial para facilitar a integração de moeda estável. A plataforma oferece soluções API, permitindo uma conexão fluida dos processos, possui uma plataforma de pagamento para pagamentos comerciais transfronteiriços e permite que as empresas mantenham e negociem várias moedas estáveis e moedas fiduciárias em contas empresariais, além de fornecer serviços de comerciantes com as ferramentas necessárias para aceitar pagamentos de clientes em moeda estável. Processa mais de 10 bilhões de dólares em volume de transações anualizado, com um crescimento anual de 200%, avaliado em 750 milhões de dólares, com clientes em regiões emergentes como África, América Latina e Sudeste Asiático.
Um fornecedor de serviços API (fase de teste): fornece API para integrar de forma fluida as transações de moeda estável nos seus negócios existentes. Oferece às empresas canais de entrada e saída globais, infraestrutura de pagamento de moeda estável, carteiras e contas virtuais, suportando fluxos de trabalho de pagamento personalizados.
Solução de pagamento para empresas: oferece uma série de APIs de pagamento empresarial, pagamento de salários e pagamento em massa, suportando algumas moedas fiduciárias e moedas estáveis. Destina-se principalmente ao mercado africano, sem dados operacionais disponíveis.
Os gateways de pagamento voltados para o consumidor são centrados no usuário, oferecendo uma interface simples e fácil de usar, facilitando pagamentos com moeda estável, remessas e serviços financeiros. Eles geralmente incluem carteiras móveis, suporte a múltiplas moedas, canais de entrada e saída de moeda fiduciária e transações transfronteiriças sem costura. Alguns projetos conhecidos que se concentram em fornecer essa experiência de pagamento simples aos usuários incluem:
Plataforma bancária em alguma blockchain: permite o consumo pessoal, remessas e transações com moeda estável em mais de 184 países. A plataforma colaborou com canais locais na América Latina, incluindo um famoso serviço de remessas, alcançando quase zero taxas de retirada, com mais de 10 mil usuários na América do Sul, recebendo avaliações altas entre os desenvolvedores de alguma blockchain.
Uma solução de depósito e levantamento: a solução de depósito e levantamento, integrada diretamente com os comerciantes, permite que os usuários e empresas convertam facilmente entre moeda fiduciária e moeda estável, com muito pouca fricção. A plataforma também suporta uma certa forma de pagamento móvel para a compra de uma certa moeda estável, simplificando o processo de aquisição de moeda estável pelos consumidores.
Um conhecido aplicativo de pagamento: A funcionalidade da carteira de moeda estável deste aplicativo utiliza a tecnologia de moeda estável, mas sua funcionalidade está integrada em seu aplicativo de pagamento para consumidores existente, permitindo que os usuários enviem, recebam e utilizem dólares digitais facilmente, sem a necessidade de interagir diretamente com a infraestrutura da blockchain.
b. Cartão de criptomoeda
O cartão de criptomoeda permite que os usuários consumam criptomoedas ou moeda estável em comerciantes tradicionais. Estes cartões são geralmente integrados com redes de cartões de crédito tradicionais, permitindo transações sem interrupções ao converter automaticamente ativos de criptomoeda em moeda fiduciária no ponto de venda.
O projeto inclui:
Um emissor de cartões asiático: os clientes incluem várias empresas, vende soluções white label, baseia-se principalmente em comissões sobre o volume de transações e colabora com alguns bancos em regiões, podendo cobrir a maior parte das áreas fora dos Estados Unidos, suporta depósitos multi-chain; recentemente, o volume de transações alcançou 30 milhões de dólares.
Certo emissor na América: suporta várias empresas emissoras, sendo a sua principal característica o serviço a usuários dos EUA e da América Latina. Emitiu um cartão de uma certa moeda estável para pagar despesas de viagem, materiais de escritório e outras despesas do dia a dia com ativos em cadeia.
Uma emissora de cartões e banco online europeu: o modelo de negócio é semelhante aos das duas empresas acima, suportando a emissão de cartões por várias empresas; licença de uma determinada região, principalmente servindo usuários da Europa e Ásia, ainda não suporta transações em toda a cadeia, apenas recargas em uma determinada blockchain. Crescimento lento, total de usuários 20 mil, receita mensal de 10-15 mil dólares.
Cartões de criptomoeda em crescimento rápido em uma determinada blockchain: atualmente foram emitidos mais de 10.000 cartões, com 5 a 6 mil usuários ativos mensalmente, e um volume de transações recente de 7 milhões de dólares, com uma receita de 200 mil dólares.
Um ecossistema de moeda estável: recentemente lançou um cartão de crédito que suporta moeda estável e oferece um kit de ferramentas de desenvolvimento de software para facilitar a integração com a blockchain pública, atualmente em fase de testes sem dados disponíveis.
Os fornecedores de cartões de criptomoeda são numerosos, e eles diferem principalmente nas áreas de serviço e nas moedas suportadas, oferecendo geralmente serviços de baixas taxas para os usuários finais, a fim de aumentar a motivação dos usuários para utilizar cartões de criptomoeda.
2. Segunda camada: processador de pagamentos
Como uma camada chave na pilha de tecnologia de moeda estável, os processadores de pagamento são o pilar dos canais de pagamento, abrangendo principalmente duas categorias: 1. Provedores de serviços de entrada e saída de fundos 2. Provedores de serviços de emissão de moeda estável. Eles atuam como uma camada intermediária crucial no ciclo de vida do pagamento, conectando os pagamentos ao sistema financeiro tradicional.
a. Processador de depósitos e levantamentos
Uma plataforma de pagamento: suporta mais de 80 tipos de moedas criptográficas, oferece várias formas de depósito e levantamento e serviços de troca de tokens, atendendo às diversas necessidades de negociação de criptomoedas dos usuários.
Uma rede de depósito e levantamento: cobre mais de 150 países, oferecendo serviços de depósito e levantamento para mais de 90 tipos de moeda. A rede processa todas as verificações de identidade, requisitos de combate à lavagem de dinheiro e conformidade, garantindo a conformidade e segurança dos serviços de depósito e levantamento.
Um gateway de pagamento híbrido: uma solução de gateway de pagamento híbrido que suporta a troca e pagamento bidirecional entre moeda fiduciária e ativos criptográficos, realizando a fusão dos pagamentos tradicionais em moeda fiduciária e ativos criptográficos.
b. Emissão de moeda estável & Processamento coordenado
Uma plataforma de serviços de moeda estável: Os produtos principais desta plataforma incluem a API de coordenação e a API de emissão, sendo que a primeira ajuda as empresas a integrar pagamentos e trocas de várias moedas estáveis, enquanto a segunda apoia as empresas na emissão rápida de moedas estáveis. A plataforma já obteve licenças nos Estados Unidos e na Europa, estabelecendo parcerias importantes com o Departamento de Estado e o Departamento do Tesouro dos Estados Unidos, possuindo uma forte capacidade de operação em conformidade e vantagens de recursos.
Uma plataforma de moeda estável regulamentada (fase de teste): semelhante aos produtos da plataforma mencionada, é uma plataforma de emissão de moeda estável regulamentada, que oferece API de coordenação e gestão de reservas de moeda estável. Possui licenças de conformidade em vários estados dos EUA, e as empresas parceiras precisam passar pela verificação de identidade corporativa, enquanto os usuários precisam criar uma conta na plataforma para verificação de identidade. Os clientes dessa plataforma são mais de certos projetos conhecidos, com o endosse de investidores e a expansão de negócios ligeiramente inferiores em comparação com a plataforma mencionada.
Uma plataforma de emissão de moeda estável (fase de teste): esta plataforma reduz a barreira de entrada para a emissão de moedas estáveis de nicho, incentivando os usuários a fornecerem liquidez concentrada em um único pool. A plataforma adota um modelo de "hub central-radial", onde uma moeda estável atua como ativo de reserva central, servindo como "hub" para a emissão e troca de moedas estáveis. Este mecanismo permite a eficiente cunhagem, resgate e negociação de várias moedas estáveis ligadas a diferentes ativos ou jurisdições, com cada moeda estável conectada à moeda estável central como "raios" semelhantes. Através desta estrutura de sistema, a plataforma garante liquidez profunda e melhora a eficiência de capital, pois moedas estáveis menores podem ser interoperáveis por meio da moeda estável central, sem a necessidade de fornecer pools de liquidez dispersos para cada par de negociação. O objetivo final do design deste sistema é não apenas aumentar a estabilidade de preços e reduzir o slippage, mas também permitir a conversão sem costura entre moedas estáveis.
3. Terceiro nível: emissor de ativos
Os emissores de ativos são responsáveis pela criação, manutenção e resgate da moeda estável. O seu modelo de negócios é normalmente centrado no balanço patrimonial, semelhante ao funcionamento de um banco - aceitam depósitos de clientes e investem os fundos em ativos de alto rendimento, como títulos do Tesouro dos EUA, para ganhar a diferença de juros. No nível dos emissores de ativos, a moeda estável