Tendances d'application des actifs natifs de la Blockchain en tant que Collateral sur le marché des dérivations
Avec le développement continu des plateformes de trading d'actifs cryptographiques, de plus en plus de plateformes commencent à adopter des stablecoins natifs de la Blockchain tels que l'USDC et des obligations tokenisées comme Collateral, afin d'améliorer l'efficacité du marché des dérivations. Ces outils non seulement offrent de la stabilité, mais peuvent également générer des rendements, tout en respectant les exigences réglementaires, ce qui les rend particulièrement attrayants pour les investisseurs institutionnels cherchant à optimiser l'utilisation de leur capital.
Récemment, une grande plateforme d'échange de cryptomonnaies a annoncé qu'après avoir obtenu l'approbation de la Commodity Futures Trading Commission (CFTC) des États-Unis, l'USDC sera accepté comme Collateral pour les contrats à terme. C'est la première fois que l'USDC est utilisé comme Collateral sur le marché à terme américain, et la plateforme a déclaré qu'elle travaillera en étroite collaboration avec la CFTC pour faire avancer cette initiative. Cette innovation sera mise en œuvre par l'intermédiaire d'un dépositaire qualifié régulé par le département des services financiers de New York.
En parallèle, les obligations d'État tokenisées attirent également l'attention sur le marché des dérivations. Une entreprise d'actifs numériques a récemment annoncé qu'un fonds de liquidité numérique en dollars d'une grande société de gestion d'actifs (BUIDL) peut désormais être utilisé comme Collateral sur plusieurs plateformes d'échange de cryptomonnaies. Ce fonds est soutenu par des liquidités et des obligations d'État américaines, avec une taille d'actifs gérés atteignant 2,9 milliards de dollars. En acceptant BUIDL comme marge, ces plateformes permettent aux traders institutionnels de générer des revenus supplémentaires tout en effectuant des transactions à effet de levier.
Ces derniers développements indiquent que la structure du marché évolue vers une direction plus efficace et plus transparente. Les professionnels du secteur soulignent que des actifs tels que l'USDC peuvent permettre des règlements quasi instantanés et sont largement reconnus tant sur les plateformes centralisées que décentralisées. De plus, la tokenisation des obligations d'État est activement utilisée par certaines bourses avancées pour améliorer l'efficacité du capital et le niveau de gestion des risques, tout en offrant encore des rendements.
Ces mesures répondent également aux recommandations de Caroline D. Pham, présidente par intérim de la CFTC, formulées en novembre 2024. Elle encourage les entreprises à explorer l'utilisation de la technologie des livres de compte distribués pour les collatéraux non monétaires, estimant que cela ne compromettrait pas l'intégrité du marché. Elle a souligné que la tokenisation des actifs avait réussi dans plusieurs domaines, y compris l'émission d'obligations gouvernementales numériques, les rachats institutionnels et les transactions de paiement.
Dans l'ensemble, cette tendance reflète la maturation et l'innovation continues du marché des actifs numériques, offrant aux investisseurs institutionnels plus d'options flexibles et efficaces pour la gestion de capital. Avec le soutien des régulateurs et l'exploration active des participants au marché, nous pouvons nous attendre à voir apparaître davantage d'outils et de solutions financières innovants à l'avenir.
Voir l'original
Cette page peut inclure du contenu de tiers fourni à des fins d'information uniquement. Gate ne garantit ni l'exactitude ni la validité de ces contenus, n’endosse pas les opinions exprimées, et ne fournit aucun conseil financier ou professionnel à travers ces informations. Voir la section Avertissement pour plus de détails.
14 J'aime
Récompense
14
5
Partager
Commentaire
0/400
ContractSurrender
· Il y a 12h
Ça fait longtemps que je n'ai pas ouvert de contrat.
Voir l'originalRépondre0
GetRichLeek
· Il y a 12h
Les obligations d'État jouent encore des tours ? Maintenant, vouloir acheter le dip équivaut à une hémorragie... Les cicatrices font encore mal.
Voir l'originalRépondre0
ForkThisDAO
· Il y a 12h
USDC est si puissant maintenant ?
Voir l'originalRépondre0
CryptoTherapist
· Il y a 13h
déballons cette anxiété du marché... l'argent institutionnel a aussi besoin de thérapie pour être honnête
Voir l'originalRépondre0
PaperHandSister
· Il y a 13h
encore prendre les gens pour des idiots, pleurant...
USDC et les obligations tokenisées se connecter au marché dérivation pour aider à améliorer l'efficacité du capital institutionnel.
Tendances d'application des actifs natifs de la Blockchain en tant que Collateral sur le marché des dérivations
Avec le développement continu des plateformes de trading d'actifs cryptographiques, de plus en plus de plateformes commencent à adopter des stablecoins natifs de la Blockchain tels que l'USDC et des obligations tokenisées comme Collateral, afin d'améliorer l'efficacité du marché des dérivations. Ces outils non seulement offrent de la stabilité, mais peuvent également générer des rendements, tout en respectant les exigences réglementaires, ce qui les rend particulièrement attrayants pour les investisseurs institutionnels cherchant à optimiser l'utilisation de leur capital.
Récemment, une grande plateforme d'échange de cryptomonnaies a annoncé qu'après avoir obtenu l'approbation de la Commodity Futures Trading Commission (CFTC) des États-Unis, l'USDC sera accepté comme Collateral pour les contrats à terme. C'est la première fois que l'USDC est utilisé comme Collateral sur le marché à terme américain, et la plateforme a déclaré qu'elle travaillera en étroite collaboration avec la CFTC pour faire avancer cette initiative. Cette innovation sera mise en œuvre par l'intermédiaire d'un dépositaire qualifié régulé par le département des services financiers de New York.
En parallèle, les obligations d'État tokenisées attirent également l'attention sur le marché des dérivations. Une entreprise d'actifs numériques a récemment annoncé qu'un fonds de liquidité numérique en dollars d'une grande société de gestion d'actifs (BUIDL) peut désormais être utilisé comme Collateral sur plusieurs plateformes d'échange de cryptomonnaies. Ce fonds est soutenu par des liquidités et des obligations d'État américaines, avec une taille d'actifs gérés atteignant 2,9 milliards de dollars. En acceptant BUIDL comme marge, ces plateformes permettent aux traders institutionnels de générer des revenus supplémentaires tout en effectuant des transactions à effet de levier.
Ces derniers développements indiquent que la structure du marché évolue vers une direction plus efficace et plus transparente. Les professionnels du secteur soulignent que des actifs tels que l'USDC peuvent permettre des règlements quasi instantanés et sont largement reconnus tant sur les plateformes centralisées que décentralisées. De plus, la tokenisation des obligations d'État est activement utilisée par certaines bourses avancées pour améliorer l'efficacité du capital et le niveau de gestion des risques, tout en offrant encore des rendements.
Ces mesures répondent également aux recommandations de Caroline D. Pham, présidente par intérim de la CFTC, formulées en novembre 2024. Elle encourage les entreprises à explorer l'utilisation de la technologie des livres de compte distribués pour les collatéraux non monétaires, estimant que cela ne compromettrait pas l'intégrité du marché. Elle a souligné que la tokenisation des actifs avait réussi dans plusieurs domaines, y compris l'émission d'obligations gouvernementales numériques, les rachats institutionnels et les transactions de paiement.
Dans l'ensemble, cette tendance reflète la maturation et l'innovation continues du marché des actifs numériques, offrant aux investisseurs institutionnels plus d'options flexibles et efficaces pour la gestion de capital. Avec le soutien des régulateurs et l'exploration active des participants au marché, nous pouvons nous attendre à voir apparaître davantage d'outils et de solutions financières innovants à l'avenir.