تحليل بيانات داخل السلسلة: التنبؤ بالنقاط العالية التي قد يصل إليها بيتكوين في هذه الجولة من السوق الصاعدة
مع إظهار بيتكوين زخمًا قويًا في الارتفاع، لا يسع المستثمرين إلا أن يتساءلوا: إلى أي مدى يمكن أن يصل سعر بيتكوين في هذه السوق الصاعدة؟ ستتطرق هذه المقالة إلى مناقشة مجموعة من نماذج التقييم داخل السلسلة وأدوات توقيت الدورة، لتحليل أعلى سعر محتمل قد يصل إليه بيتكوين. على الرغم من أن التنبؤات لا يمكن أن تحل محل الاستجابة المرنة المستندة إلى البيانات، إلا أن هذه الأطر التحليلية يمكن أن تساعدنا في فهم موقع السوق الحالي بشكل أفضل والاتجاهات المحتملة في المستقبل.
أداة توقع الأسعار
دعونا أولاً نلقي نظرة على بعض نماذج التقييم التاريخية التي كانت دقيقة إلى حد ما. على الرغم من أن الرد الفوري المستند إلى البيانات غالبًا ما يكون أكثر فعالية من التنبؤ الأعمى، فإن دراسة هذه المؤشرات لا تزال يمكن أن توفر مرجعًا قويًا لسلوك السوق. عندما تبدأ البيانات الاقتصادية الكلية والمشتقات وداخل السلسلة في إصدار إشارات تحذيرية، يكون ذلك عادةً وقتًا جيدًا لجني الأرباح، سواء تم الوصول إلى هدف سعر معين أم لا. يمكن أن يساعد استكشاف هذه الأدوات التقييمية في دعم اتخاذ القرارات الاستراتيجية عند دمجها مع تحليلات السوق الأوسع.
النماذج الرئيسية تشمل الأنواع التالية:
القيمة السوقية العليا: يتم تقدير القيمة القصوى من خلال ضرب المتوسط التاريخي للقيمة السوقية في 35. لقد تنبأ هذا النموذج بدقة بقمم عام 2017، لكنه فشل في التنبؤ بدقة بدورة 2020-2021. حاليًا، يتنبأ هذا النموذج بأكثر من 500,000 دولار، مما يبدو أنه غير واقعي بشكل متزايد.
قمة دلتا: من خلال طرح القيمة السوقية المتوسطة من القيمة السوقية المتحققة، يتم إنشاء توقعات أكثر واقعية. وقد تنبأ هذا النموذج بقمم تتراوح بين 80,000 إلى 100,000 دولار في الدورة السابقة.
سعر النهاية: مستنداً إلى حساب تدمير عمر العملة المعدل حسب العرض، وهو النموذج الأقرب تاريخياً إلى كل ذروة، بما في ذلك ذروة 64,000 دولار في عام 2021. التوقعات الحالية تقريباً 221,000 دولار، وقد ترتفع إلى 250,000 دولار أو أكثر، ويعتبر من أكثر النماذج موثوقية لتوقع ذروة البيتكوين الكلية.
توقع الذروة
نسبة MVRV هي مؤشر قوي آخر يقارن القيمة السوقية بالقيمة المحققة، مما يوفر نافذة على نفسية المستثمرين. عادة ما تصل هذه النسبة إلى ذروتها حول 4 في الدورات الرئيسية، والآن هي 2.34، مما يشير إلى وجود مساحة كبيرة للارتفاع. تاريخيًا، عندما تقترب نسبة MVRV من 3.5 إلى 4، يبدأ حاملو المدى الطويل في تحقيق عوائد كبيرة، مما يشير عادة إلى نضوج الدورة. ومع ذلك، بسبب انخفاض العوائد، قد لا تتمكن هذه الدورة من الوصول إلى 4 كاملة. باستخدام تقدير أكثر تحفظًا يبلغ 3.5، يمكننا البدء في توقع ذروة أكثر واقعية.
حساب السعر المستهدف
الفرصة والتقييم مهمان بنفس القدر. من خلال تحليل "نمو BTC منذ أدنى نقطة في الدورة الذاتية" ، وجدنا أن الجولات السابقة من دورة بيتكوين بلغت ذروتها بعد حوالي 1060 يومًا من أدنى نقطة. نحن حاليًا في حوالي 930 يومًا من هذه الدورة. إذا استمر هذا النمط ، فقد تصل الذروة بعد حوالي 130 يومًا.
تاريخياً، فإن الارتفاع في الأسعار المدفوع بالـ FOMO يحدث عادةً في نهاية الدورة، مما يؤدي إلى زيادة سريعة في الأسعار المحققة. على سبيل المثال، في آخر 130 يومًا من عام 2017، زادت الأسعار المحققة بنسبة 260٪؛ وفي عام 2021، زادت بنسبة 130٪. افترض أنه بسبب العوائد المتناقصة، ستنخفض نسبة النمو إلى النصف، من زيادة بنسبة 65٪ من السعر المحقق الحالي البالغ 47000 دولار، قد يصل إلى حوالي 78000 دولار في 18 أكتوبر.
بالاستناد إلى السعر المتوقع البالغ 78,000 دولار والهدف المحافظ البالغ 3.5 MVRV، نستنتج أن ذروة سعر البيتكوين المحتملة تبلغ 273,000 دولار. على الرغم من أن هذا يبدو طموحًا، إلا أن الارتفاعات المنحنية التاريخية تشير إلى أن هذا الاتجاه قد يحدث في غضون أسابيع بدلاً من شهور. على الرغم من أن الذروة المتوقعة قد تكون أكثر احتمالًا بين 150,000 و200,000 دولار، إلا أن الأدلة الرياضية وداخل السلسلة تشير إلى أن التقييمات الأعلى على الأقل ممكنة. من الجدير بالذكر أن هذه النماذج تتكيف ديناميكيًا، فإذا زادت الحماس في نهاية الدورة، قد تتسارع التوقعات بسرعة أكبر.
الخاتمة
توقع الذروة الدقيقة لبيتكوين ينطوي بشكل أساسي على عدم اليقين، فهناك العديد من المتغيرات التي يصعب أخذها في الاعتبار بالكامل. ما يمكننا القيام به هو إنشاء إطار احتمالي مبني على السوابق التاريخية وبيانات داخل السلسلة. لقد أثبتت أدوات مثل نسبة MVRV، والأسعار النهائية، وقمة دلتا قيمتها في التنبؤ بأعلى السوق عدة مرات. على الرغم من أن الهدف البالغ 273,000 دولار يبدو متفائلاً، إلا أنه متجذر في الأنماط التاريخية وسلوك الشبكة الحالي ومنطق توقيت الدورات. في النهاية، أفضل استراتيجية هي الاستجابة بناءً على البيانات بدلاً من مستويات الأسعار الثابتة. استخدم هذه الأدوات لتحسين فرضيات الاستثمار، لكن حافظ على مرونة كافية لتحقيق الأرباح في الوقت المناسب عندما تبدأ المنظومة الأوسع في إصدار إشارات القمة.
قد تحتوي هذه الصفحة على محتوى من جهات خارجية، يتم تقديمه لأغراض إعلامية فقط (وليس كإقرارات/ضمانات)، ولا ينبغي اعتباره موافقة على آرائه من قبل Gate، ولا بمثابة نصيحة مالية أو مهنية. انظر إلى إخلاء المسؤولية للحصول على التفاصيل.
بيانات داخل السلسلة تشير إلى أن بيتكوين قد تضرب 27.3 ألف دولار كأعلى مستوى جديد
تحليل بيانات داخل السلسلة: التنبؤ بالنقاط العالية التي قد يصل إليها بيتكوين في هذه الجولة من السوق الصاعدة
مع إظهار بيتكوين زخمًا قويًا في الارتفاع، لا يسع المستثمرين إلا أن يتساءلوا: إلى أي مدى يمكن أن يصل سعر بيتكوين في هذه السوق الصاعدة؟ ستتطرق هذه المقالة إلى مناقشة مجموعة من نماذج التقييم داخل السلسلة وأدوات توقيت الدورة، لتحليل أعلى سعر محتمل قد يصل إليه بيتكوين. على الرغم من أن التنبؤات لا يمكن أن تحل محل الاستجابة المرنة المستندة إلى البيانات، إلا أن هذه الأطر التحليلية يمكن أن تساعدنا في فهم موقع السوق الحالي بشكل أفضل والاتجاهات المحتملة في المستقبل.
أداة توقع الأسعار
دعونا أولاً نلقي نظرة على بعض نماذج التقييم التاريخية التي كانت دقيقة إلى حد ما. على الرغم من أن الرد الفوري المستند إلى البيانات غالبًا ما يكون أكثر فعالية من التنبؤ الأعمى، فإن دراسة هذه المؤشرات لا تزال يمكن أن توفر مرجعًا قويًا لسلوك السوق. عندما تبدأ البيانات الاقتصادية الكلية والمشتقات وداخل السلسلة في إصدار إشارات تحذيرية، يكون ذلك عادةً وقتًا جيدًا لجني الأرباح، سواء تم الوصول إلى هدف سعر معين أم لا. يمكن أن يساعد استكشاف هذه الأدوات التقييمية في دعم اتخاذ القرارات الاستراتيجية عند دمجها مع تحليلات السوق الأوسع.
النماذج الرئيسية تشمل الأنواع التالية:
القيمة السوقية العليا: يتم تقدير القيمة القصوى من خلال ضرب المتوسط التاريخي للقيمة السوقية في 35. لقد تنبأ هذا النموذج بدقة بقمم عام 2017، لكنه فشل في التنبؤ بدقة بدورة 2020-2021. حاليًا، يتنبأ هذا النموذج بأكثر من 500,000 دولار، مما يبدو أنه غير واقعي بشكل متزايد.
قمة دلتا: من خلال طرح القيمة السوقية المتوسطة من القيمة السوقية المتحققة، يتم إنشاء توقعات أكثر واقعية. وقد تنبأ هذا النموذج بقمم تتراوح بين 80,000 إلى 100,000 دولار في الدورة السابقة.
سعر النهاية: مستنداً إلى حساب تدمير عمر العملة المعدل حسب العرض، وهو النموذج الأقرب تاريخياً إلى كل ذروة، بما في ذلك ذروة 64,000 دولار في عام 2021. التوقعات الحالية تقريباً 221,000 دولار، وقد ترتفع إلى 250,000 دولار أو أكثر، ويعتبر من أكثر النماذج موثوقية لتوقع ذروة البيتكوين الكلية.
توقع الذروة
نسبة MVRV هي مؤشر قوي آخر يقارن القيمة السوقية بالقيمة المحققة، مما يوفر نافذة على نفسية المستثمرين. عادة ما تصل هذه النسبة إلى ذروتها حول 4 في الدورات الرئيسية، والآن هي 2.34، مما يشير إلى وجود مساحة كبيرة للارتفاع. تاريخيًا، عندما تقترب نسبة MVRV من 3.5 إلى 4، يبدأ حاملو المدى الطويل في تحقيق عوائد كبيرة، مما يشير عادة إلى نضوج الدورة. ومع ذلك، بسبب انخفاض العوائد، قد لا تتمكن هذه الدورة من الوصول إلى 4 كاملة. باستخدام تقدير أكثر تحفظًا يبلغ 3.5، يمكننا البدء في توقع ذروة أكثر واقعية.
حساب السعر المستهدف
الفرصة والتقييم مهمان بنفس القدر. من خلال تحليل "نمو BTC منذ أدنى نقطة في الدورة الذاتية" ، وجدنا أن الجولات السابقة من دورة بيتكوين بلغت ذروتها بعد حوالي 1060 يومًا من أدنى نقطة. نحن حاليًا في حوالي 930 يومًا من هذه الدورة. إذا استمر هذا النمط ، فقد تصل الذروة بعد حوالي 130 يومًا.
تاريخياً، فإن الارتفاع في الأسعار المدفوع بالـ FOMO يحدث عادةً في نهاية الدورة، مما يؤدي إلى زيادة سريعة في الأسعار المحققة. على سبيل المثال، في آخر 130 يومًا من عام 2017، زادت الأسعار المحققة بنسبة 260٪؛ وفي عام 2021، زادت بنسبة 130٪. افترض أنه بسبب العوائد المتناقصة، ستنخفض نسبة النمو إلى النصف، من زيادة بنسبة 65٪ من السعر المحقق الحالي البالغ 47000 دولار، قد يصل إلى حوالي 78000 دولار في 18 أكتوبر.
بالاستناد إلى السعر المتوقع البالغ 78,000 دولار والهدف المحافظ البالغ 3.5 MVRV، نستنتج أن ذروة سعر البيتكوين المحتملة تبلغ 273,000 دولار. على الرغم من أن هذا يبدو طموحًا، إلا أن الارتفاعات المنحنية التاريخية تشير إلى أن هذا الاتجاه قد يحدث في غضون أسابيع بدلاً من شهور. على الرغم من أن الذروة المتوقعة قد تكون أكثر احتمالًا بين 150,000 و200,000 دولار، إلا أن الأدلة الرياضية وداخل السلسلة تشير إلى أن التقييمات الأعلى على الأقل ممكنة. من الجدير بالذكر أن هذه النماذج تتكيف ديناميكيًا، فإذا زادت الحماس في نهاية الدورة، قد تتسارع التوقعات بسرعة أكبر.
الخاتمة
توقع الذروة الدقيقة لبيتكوين ينطوي بشكل أساسي على عدم اليقين، فهناك العديد من المتغيرات التي يصعب أخذها في الاعتبار بالكامل. ما يمكننا القيام به هو إنشاء إطار احتمالي مبني على السوابق التاريخية وبيانات داخل السلسلة. لقد أثبتت أدوات مثل نسبة MVRV، والأسعار النهائية، وقمة دلتا قيمتها في التنبؤ بأعلى السوق عدة مرات. على الرغم من أن الهدف البالغ 273,000 دولار يبدو متفائلاً، إلا أنه متجذر في الأنماط التاريخية وسلوك الشبكة الحالي ومنطق توقيت الدورات. في النهاية، أفضل استراتيجية هي الاستجابة بناءً على البيانات بدلاً من مستويات الأسعار الثابتة. استخدم هذه الأدوات لتحسين فرضيات الاستثمار، لكن حافظ على مرونة كافية لتحقيق الأرباح في الوقت المناسب عندما تبدأ المنظومة الأوسع في إصدار إشارات القمة.